每(mei)經編輯｜每(mei)經記者 朱(zhu)丹丹    

◎每經記者 朱丹丹

對于不少P2P平臺而言，整合或關閉(bi)線下理財門店成(cheng)為其(qi)18個月整改期工作的重中之重。

昨(zuo)日（3月(yue)8日），翼龍貸(dai)董事(shi)長王思聰向《每(mei)日經(jing)濟新聞》記(ji)者表示，其平臺在(zai)全國只有7家線下理財店(dian)，目前已全部(bu)砍掉。

一(yi)家純線下理財平臺人(ren)士則坦言，“我們也在慢(man)慢(man)關閉線下門店(dian)，今年(nian)上半年(nian)計(ji)劃關閉20家左右，平均關閉一(yi)個店(dian)總計(ji)損(sun)失估算是(shi)100萬元左右。”

此外，亦有(you)平臺(tai)希(xi)望(wang)(wang)向(xiang)(xiang)第三方理(li)財方向(xiang)(xiang)轉型(xing)，爭取申請(qing)相關牌(pai)照(zhao)。有(you)業內人士表示，大多數平臺(tai)希(xi)望(wang)(wang)向(xiang)(xiang)綜合第三方財富管理(li)方向(xiang)(xiang)轉型(xing)，但(dan)這需要進行主動的資產(chan)管理(li)，而(er)不僅是代銷其(qi)他機構(gou)的產(chan)品。

平臺整改并非易事

去年(nian)12月，銀監會(hui)發布了(le)《網(wang)絡(luo)借(jie)貸(dai)信(xin)(xin)(xin)息(xi)中介機(ji)構業(ye)(ye)務活動管(guan)理(li)暫行(xing)辦法（征求意(yi)見稿(gao)）》（以(yi)下簡稱《意(yi)見稿(gao)》），要求“除信(xin)(xin)(xin)用信(xin)(xin)(xin)息(xi)采集、核實、貸(dai)后(hou)跟蹤、抵質(zhi)押管(guan)理(li)等風(feng)險(xian)管(guan)理(li)及網(wang)絡(luo)借(jie)貸(dai)有關(guan)監管(guan)規(gui)定明確的(de)部(bu)分(fen)必(bi)要經(jing)營環(huan)節外(wai)，網(wang)絡(luo)借(jie)貸(dai)信(xin)(xin)(xin)息(xi)中介機(ji)構不得在互(hu)聯網(wang)、固定電(dian)話、移動電(dian)話及其(qi)他電(dian)子渠道(dao)以(yi)外(wai)的(de)物理(li)場所(suo)開展(zhan)業(ye)(ye)務。”

這一規(gui)定明確(que)禁止了(le)(le)P2P的線下(xia)融(rong)資(zi)，但也給這些(xie)平臺預(yu)留(liu)了(le)(le)18個月的過渡期。近日(ri)(ri)，《每日(ri)(ri)經濟新聞》記者了(le)(le)解到，現在已(yi)有不少(shao)平臺采用關(guan)、停、并(bing)、轉的方式，計劃或已(yi)經對線下(xia)理財門店進行整合或關(guan)閉。

“我們在全國只有7家線下理財店(dian)(dian)，目前已全部砍(kan)掉。”王思聰坦言(yan)，P2P平臺必須擁抱監管，防范(fan)風險(xian)。因(yin)此，不符合(he)監管規(gui)(gui)則的門店(dian)(dian)確實面臨著關閉、整合(he)的現實，這(zhe)對行業規(gui)(gui)范(fan)發展是好事。

而(er)前述(shu)純(chun)線(xian)(xian)下理(li)財平臺(tai)人士也表(biao)示，計劃今年上半年關閉(bi)20家左右理(li)財門店(dian)，同時也在研究APP等，力爭把(ba)線(xian)(xian)下客戶導流(liu)到線(xian)(xian)上。北(bei)京一(yi)家有線(xian)(xian)下業務的互(hu)聯網金(jin)融平臺(tai)人士透露(lu)，“主要是轉型做第三方(fang)理(li)財，正(zheng)在申請(qing)各(ge)種牌照。”

值得注意(yi)的是，對于積累(lei)大量(liang)客戶(hu)的線下(xia)理(li)財公(gong)司或門店來說，真正要整改勢必(bi)會牽涉客戶(hu)、員工、房屋等各方面的處(chu)理(li)，并非易事。

“與(yu)純互聯網平臺不(bu)(bu)同，線(xian)下P2P是重(zhong)資產(chan)、重(zhong)人力型。所(suo)以(yi)在(zai)這18個月內(nei)，線(xian)下P2P如(ru)何轉型，以(yi)及在(zai)轉型中(zhong)遇到(dao)的(de)(de)問題(ti)，可能沒(mei)有(you)那(nei)么簡(jian)單。”上述純線(xian)下理(li)財平臺人士(shi)表(biao)示，“雖然(ran)目前很(hen)難，但也(ye)(ye)不(bu)(bu)能放棄這么多年(nian)積(ji)累的(de)(de)客(ke)(ke)戶(hu)。目前，我們(men)的(de)(de)線(xian)下客(ke)(ke)戶(hu)大多年(nian)齡在(zai)40～65歲之間(jian)，且集中(zhong)在(zai)小城市，基(ji)本不(bu)(bu)會(hui)也(ye)(ye)不(bu)(bu)愿意使用手機(ji)APP或者電腦。告訴(su)這些客(ke)(ke)戶(hu)要關店，理(li)財品可提前贖回也(ye)(ye)可到(dao)期贖回，但他們(men)會(hui)有(you)公(gong)司(si)要跑路的(de)(de)錯覺，這樣可能引發聲(sheng)譽(yu)危機(ji)。”

轉型綜合財富管理

《每日經濟(ji)新聞(wen)》記者了解到，大多數擁有不少線(xian)下理(li)財(cai)(cai)門店或純線(xian)下理(li)財(cai)(cai)公司希(xi)望向綜合第三方財(cai)(cai)富(fu)管理(li)方向轉型。

“金融服務行業同質化較嚴(yan)重(zhong)，在(zai)(zai)不允許線下(xia)P2P理(li)財存在(zai)(zai)的情況下(xia)，各平臺(tai)大多(duo)(duo)是想往(wang)高端、往(wang)綜合財富管理(li)方向轉(zhuan)(zhuan)型，同步拿牌照。”一(yi)位(wei)業內人(ren)士表示，但(dan)現實情況是，許多(duo)(duo)P2P平臺(tai)是下(xia)沉(chen)(chen)在(zai)(zai)三四線或者更低一(yi)級的城市，這些城市并沒(mei)有太多(duo)(duo)所(suo)謂“高凈(jing)值”客戶；所(suo)以，轉(zhuan)(zhuan)型面(mian)臨的第一(yi)個難點就是關閉一(yi)部分(fen)太下(xia)沉(chen)(chen)的門店(dian)。

捷越聯合相關人士(shi)指出，最重要(yao)(yao)(yao)的(de)(de)是，如(ru)果轉型財(cai)富(fu)管(guan)理，就要(yao)(yao)(yao)進(jin)行主動(dong)的(de)(de)資(zi)產(chan)管(guan)理，而不僅是代銷其他機(ji)構的(de)(de)產(chan)品，這需(xu)(xu)要(yao)(yao)(yao)非常專業的(de)(de)人才，以及在現階段經(jing)濟下行壓力增(zeng)大的(de)(de)大背景(jing)下尋找(zhao)回報和資(zi)產(chan)質量能平衡的(de)(de)產(chan)品。比如(ru)，綜合財(cai)富(fu)管(guan)理首先就是對人的(de)(de)要(yao)(yao)(yao)求，客服(fu)也(ye)需(xu)(xu)要(yao)(yao)(yao)有金(jin)融方面(mian)專業知識，需(xu)(xu)要(yao)(yao)(yao)懂(dong)跨境(jing)資(zi)產(chan)配置，需(xu)(xu)要(yao)(yao)(yao)了(le)解(jie)股(gu)權(quan)投資(zi)、基金(jin)信(xin)托，而這些(xie)人員的(de)(de)培養也(ye)是耗時耗力的(de)(de)事情。

網(wang)貸(dai)315CIO李子川表示，在整(zheng)改的(de)(de)(de)過(guo)程中，平(ping)(ping)(ping)(ping)臺會(hui)面(mian)臨(lin)發展(zhan)需求與經(jing)營限制的(de)(de)(de)矛盾，而大(da)批量業務人(ren)員如何重新(xin)就業也(ye)仍是懸而未(wei)決的(de)(de)(de)問題。解決的(de)(de)(de)措施之一在于(yu)強化平(ping)(ping)(ping)(ping)臺與征信的(de)(de)(de)關聯，強制性約束平(ping)(ping)(ping)(ping)臺對接有資格的(de)(de)(de)征信機(ji)構，打破市場(chang)間(jian)的(de)(de)(de)信息壁壘，同(tong)時引入面(mian)向平(ping)(ping)(ping)(ping)臺的(de)(de)(de)信用評分體(ti)系(xi)，減少對人(ren)頭的(de)(de)(de)依賴，從而可降低平(ping)(ping)(ping)(ping)臺展(zhan)業成本(ben)、增大(da)平(ping)(ping)(ping)(ping)臺違規成本(ben)。

李子(zi)川分析，從銷(xiao)售模式上(shang)講，國內網貸市場對(dui)(dui)(dui)于(yu)(yu)(yu)理(li)財(cai)用戶的(de)獲取方(fang)式偏重于(yu)(yu)(yu)情感營銷(xiao)，大眾對(dui)(dui)(dui)于(yu)(yu)(yu)理(li)財(cai)本質認識(shi)尚(shang)淺，基于(yu)(yu)(yu)對(dui)(dui)(dui)理(li)財(cai)顧(gu)問或(huo)者客戶經理(li)的(de)個(ge)人信任(ren)而(er)進行的(de)投資(zi)動(dong)作占到多(duo)數，容易出(chu)現認知及(ji)誤(wu)導問題，在此制度完善是輔(fu)助措施，徹底堵住漏洞，還需從面向雙方(fang)的(de)理(li)財(cai)教育(yu)根源上(shang)入手。