每經編(bian)輯｜每經記者 鄧莉蘋(pin) 沙斐    

每經(jing)記者 鄧莉蘋 沙斐

近日(ri)來(lai)，首付貸等產(chan)品(pin)所引起的討論越(yue)來(lai)越(yue)多(duo)。日(ri)前，監管機構提(ti)出要(yao)對(dui)這類產(chan)品(pin)進行底(di)排查。

昨日（3月8日），有消息稱(cheng)，深(shen)圳市金融辦發函要求對深(shen)圳地(di)區的P2P、小貸(dai)(dai)公司，涉及眾籌買房(fang)、“首付(fu)貸(dai)(dai)”或其他涉及高杠桿房(fang)貸(dai)(dai)情況進行摸底排(pai)查(cha)，并(bing)梳理相關企業的名單、數(shu)量、產(chan)品(pin)模式等。

深圳一位(wei)知情(qing)人士對(dui)《每日經濟新聞》確認了這一消息。他并表示(shi)，這主(zhu)要是要了解(jie)目(mu)前深圳市場首付貸的(de)情(qing)況，研(yan)究防范金融風險。

此(ci)外，除(chu)民間機(ji)(ji)構(gou)外，銀行機(ji)(ji)構(gou)資金(jin)變(bian)相流(liu)入首付房貸的情況也頗受市場(chang)和監管(guan)部門的關(guan)注(zhu)。

一位上市城商(shang)行(xing)(xing)高層向記者確認，近日央行(xing)(xing)召(zhao)集了幾家上海房地產金融聯席會議(yi)成員銀(yin)行(xing)(xing)了解住房貸(dai)款業務情況。

●深圳金融辦(ban)發函排查(cha)風險

近日，深圳(zhen)市(shi)金(jin)融辦(ban)發出了(le)一(yi)份《關于(yu)商請(qing)提供防范(fan)房地(di)產行業金(jin)融風險相關材(cai)料的函》。

上述(shu)函件中表示，現(xian)針對(dui)深圳市房地產交易過(guo)熱(re)，銀(yin)行機構(gou)、P2P小額貸款(kuan)公司等機構(gou)相(xiang)繼參與“首付貸”、高杠桿放貸，放大(da)金(jin)融風險(xian)的現(xian)狀，研(yan)究如何進一步防范(fan)金(jin)融風險(xian)。

前述深(shen)圳知情(qing)人(ren)士表示，金融辦(ban)發函要求相(xiang)關機(ji)構協助金融辦(ban)摸(mo)底(di)深(shen)圳市場(chang)的(de)首付(fu)貸(dai)情(qing)況，涉(she)及(ji)的(de)機(ji)構可(ke)能包括P2P、小貸(dai)公司、眾籌(chou)等(deng)機(ji)構。目前還處在摸(mo)底(di)階段，具體如(ru)何還要等(deng)摸(mo)底(di)之后才知道。

據《每日經濟(ji)新聞》記者了(le)解(jie)，自去年下半年開始(shi)，深(shen)圳地(di)區的房(fang)價就一路(lu)上漲(zhang)，而隨著樓市日趨火(huo)爆(bao)，也引起了(le)業界對房(fang)貸風險(xian)(xian)的關注(zhu)。此外(wai)，類(lei)似首付(fu)貸這種為(wei)貸款人增(zeng)加杠桿的產(chan)品，讓外(wai)界不(bu)斷質(zhi)疑其風險(xian)(xian)狀況。

有(you)業內(nei)人(ren)士認為(wei)，首付貸降低(di)了首付標準，這會讓銀行失去對借款人(ren)的風(feng)險辨識能力，降低(di)借款人(ren)的違約成(cheng)本(ben)。當房價降下(xia)來的時候，買家有(you)可能違約，從而(er)引(yin)發金(jin)融(rong)風(feng)險。

與此同(tong)時，還有分析人士將首付貸等(deng)場(chang)外(wai)加(jia)杠(gang)桿(gan)的(de)模(mo)式與去年(nian)股市行(xing)情火(huo)爆時的(de)P2P股票配(pei)資(zi)進(jin)行(xing)類比，認為(wei)(wei)盡管從絕對規模(mo)上來說，無(wu)法與場(chang)內房貸資(zi)金(jin)(jin)相提并論，但因為(wei)(wei)杠(gang)桿(gan)本身有疊加(jia)效應(ying)，又游離在監管政策和(he)正規金(jin)(jin)融(rong)機(ji)構(gou)的(de)風(feng)控體系之外(wai)，容易成(cheng)為(wei)(wei)金(jin)(jin)融(rong)風(feng)險的(de)導火(huo)索和(he)放(fang)大器。

新華社日(ri)前(qian)援引央(yang)行深(shen)圳中心支行的(de)表態(tai)稱，商業銀(yin)行應(ying)加強貸(dai)款人資質審查，對于利用首付貸(dai)的(de)貸(dai)款申請，應(ying)拒絕(jue)受理(li)。

值得注意的是(shi)，《每日(ri)(ri)經濟新(xin)聞》記者近日(ri)(ri)采訪(fang)的多(duo)位銀行業人(ren)士均認為，首付貸等房貸加(jia)杠桿(gan)產品與股票市場(chang)的加(jia)杠桿(gan)類似，是(shi)不(bu)可持續的，風(feng)險(xian)很大。希望政府有關部門(men)進行有效監管，以(yi)免引發區域性金融風(feng)險(xian)。

不過，也有互聯網金(jin)融人士(shi)告訴記者，監管層不應該對首付貸(dai)進(jin)行一刀切(qie)，大多數平臺在做首付貸(dai)時(shi)的審查(cha)非(fei)常嚴格，而且主要是為剛需服務，整體市場整體規(gui)模(mo)并不大。

●銀行房貸市場亦(yi)引監管關注(zhu)

除(chu)民(min)間(jian)機構外(wai)，銀行的房貸情況也備受監管部門(men)關注。

數據(ju)顯示，去年的房貸(dai)規模取(qu)得非常快速的增(zeng)(zeng)長。根(gen)據(ju)央行上海總部的統(tong)計，2015年上海地區(qu)新增(zeng)(zeng)本外幣(bi)個人住房貸(dai)款(kuan)1539.7億元，其中下半(ban)年新增(zeng)(zeng)1077.3億元，同(tong)比多增(zeng)(zeng)857.3億元。

央行深(shen)(shen)圳中(zhong)心支行數據(ju)顯示，截至2015年(nian)(nian)12月末(mo)，深(shen)(shen)圳個(ge)人住房貸款余額為(wei)7420億元，同比(bi)增長40%。2015年(nian)(nian)全年(nian)(nian)，新發放個(ge)人住房貸款3408億元，增長2.1倍。

據財新(xin)網報道，上(shang)周央行上(shang)海總部(bu)(bu)召集部(bu)(bu)分銀(yin)行了(le)解(jie)與(yu)個人住房貸(dai)款相關的(de)業務，一是希望各家銀(yin)行不要(yao)搞利率競(jing)爭；二是想(xiang)要(yao)了(le)解(jie)與(yu)會銀(yin)行的(de)個人住房按揭貸(dai)款投(tou)放計劃(hua)；三是了(le)解(jie)銀(yin)行與(yu)房產中介的(de)合(he)作(zuo)情況(kuang)。

一位上(shang)市城商行高層向《每(mei)日(ri)經濟新(xin)聞》記者確認，央行召集了(le)幾家上(shang)海房地產金(jin)融聯席會議成員銀(yin)行了(le)解(jie)個人住房貸款相(xiang)關(guan)的業(ye)務。

該上(shang)市城商行(xing)(xing)高層表(biao)示，“接(jie)下(xia)來，估計監管層會讓銀行(xing)(xing)自(zi)查(cha)，然(ran)后根據自(zi)查(cha)的(de)情況來完善(shan)監管措施。個人(ren)感覺，銀行(xing)(xing)應該沒有太多的(de)問題(ti)。”

在(zai)這(zhe)位城(cheng)商(shang)行(xing)(xing)人士看來(lai)，在(zai)上海這(zhe)樣的大城(cheng)市實行(xing)(xing)限購的基(ji)礎上，首先(xian)，符合銀行(xing)(xing)消費(fei)貸、信用貸的客戶群體不(bu)多；而符合購房條件的也不(bu)多，同時符合以(yi)上兩(liang)個(ge)條件的更為有(you)限，所(suo)以(yi)市場擔心的銀行(xing)(xing)資金變(bian)相(xiang)首付(fu)房貸的情況(kuang)不(bu)會太多，即總(zong)量有(you)限。

“如果有（銀(yin)行(xing)資(zi)(zi)金流(liu)向(xiang)(xiang)房貸首(shou)付）的話，也是客戶(hu)把消費貸、信(xin)用貸的資(zi)(zi)金挪用。”某上市股份制(zhi)銀(yin)行(xing)人(ren)士指出，商業(ye)銀(yin)行(xing)的信(xin)貸資(zi)(zi)金最(zui)有可能(neng)流(liu)向(xiang)(xiang)首(shou)付的就是個人(ren)消費貸款，不(bu)排除監(jian)(jian)管層會要求(qiu)加強對個人(ren)消費貸款資(zi)(zi)金流(liu)向(xiang)(xiang)的監(jian)(jian)控。