每經(jing)編(bian)輯｜每經(jing)實習(xi)記者 蓋源源    

◎每(mei)經(jing)實習記者 蓋(gai)源源

停(ting)牌三(san)個月(yue)有余的精(jing)功科技（002006，收(shou)盤(pan)價14.7元(yuan)）今(jin)天公(gong)(gong)(gong)告資產重組預案，公(gong)(gong)(gong)司擬以非公(gong)(gong)(gong)開發行股份(fen)及支付現金(jin)購買深圳市盤(pan)古數(shu)(shu)(shu)據(ju)有限公(gong)(gong)(gong)司（以下簡稱“盤(pan)古數(shu)(shu)(shu)據(ju)”）100%股權。盤(pan)古數(shu)(shu)(shu)據(ju)是一家互聯網(wang)數(shu)(shu)(shu)據(ju)公(gong)(gong)(gong)司，本次交(jiao)易作價暫定為52.5億(yi)元(yuan)。令人注意的是，盤(pan)古數(shu)(shu)(shu)據(ju)2014年至(zhi)2016年2月(yue)期內并無主營業(ye)務收(shou)入，處(chu)于(yu)虧損狀態，但(dan)交(jiao)易方卻承諾，盤(pan)古數(shu)(shu)(shu)據(ju)2016年至(zhi)2019年每年經審(shen)計凈利潤均不低于(yu)億(yi)元(yuan)。

標的公司增值近7倍

公告顯示，精(jing)功(gong)科技擬以發行股(gu)(gu)份及支付現金的方式(shi)購(gou)買(mai)盤古數據100%股(gu)(gu)權。截至預(yu)評估(gu)基(ji)準日2016年(nian)2月(yue)29日 ，盤古數據未(wei)經審計的賬面凈資產(chan)為6.7億元(yuan)，采用收(shou)益法評估(gu)取值，盤古數據股(gu)(gu)東全部權益的預(yu)估(gu)值達(da)52.5億元(yuan)，增(zeng)值率高達(da)682.43%。

深圳市盤(pan)古天(tian)地投資(zi)管理(li)有(you)限公(gong)(gong)司（以下(xia)簡稱“天(tian)地投資(zi)”）是盤(pan)古數(shu)據的(de)(de)控股(gu)股(gu)東，持(chi)股(gu)75.36%，精功科(ke)技(ji)的(de)(de)控股(gu)股(gu)東精功集(ji)團與(yu)自然人吳晨(chen)鑫分別持(chi)有(you)盤(pan)古數(shu)據股(gu)權19.05%和5.59%。精功科(ke)技(ji)擬向交(jiao)(jiao)易(yi)對方(fang)以每股(gu)10.2元(yuan)的(de)(de)價(jia)格發(fa)行3.53億股(gu)，并向天(tian)地投資(zi)和吳晨(chen)鑫支付現(xian)金16.5億元(yuan)，以購買(mai)盤(pan)古數(shu)據100%股(gu)權。發(fa)行股(gu)份(fen)購買(mai)資(zi)產的(de)(de)發(fa)行價(jia)格采用公(gong)(gong)司審議本(ben)次交(jiao)(jiao)易(yi)的(de)(de)首次董事會決議公(gong)(gong)告日(ri)前120個(ge)交(jiao)(jiao)易(yi)日(ri)公(gong)(gong)司股(gu)票(piao)交(jiao)(jiao)易(yi)均價(jia)的(de)(de)90%。

同時(shi)，精功(gong)科技擬以(yi)每(mei)股12.93元(yuan)的(de)價(jia)格(ge)向(xiang)精功(gong)集團、共青城榮杉兩(liang)名(ming)對象(xiang)發(fa)行股份募集配(pei)套資金(jin)，共計不(bu)超過(guo)28億元(yuan)，其中(zhong)向(xiang)精功(gong)集團募集資金(jin)22億元(yuan)。發(fa)行股份募集配(pei)套資金(jin)的(de)發(fa)行價(jia)格(ge)不(bu)低于定價(jia)基準日(ri)前20個交易(yi)日(ri)公司股票交易(yi)均價(jia)的(de)90%。所募集的(de)28億元(yuan)資金(jin)用于支付收購盤古(gu)數據100%股份的(de)現金(jin)對價(jia)，以(yi)及收購整(zheng)合互聯網(wang)數據中(zhong)心相關資源、補充上市(shi)公司流(liu)動資金(jin)等。

盤古(gu)數(shu)據每年業績承諾達數(shu)億

天(tian)地(di)投(tou)資、精功集團和吳(wu)晨鑫(xin)承諾(nuo)，盤(pan)古數據(ju)(ju)2016年(nian)、2017年(nian)、2018年(nian)和2019年(nian)實(shi)現經審計(ji)的(de)(de)(de)(de)凈(jing)利(li)潤(run)不低于3.3億(yi)(yi)(yi)元、5.9億(yi)(yi)(yi)元、6.9億(yi)(yi)(yi)元和7.8億(yi)(yi)(yi)元。但(dan)《每(mei)日經濟新聞(wen)》記者(zhe)注意到(dao)，盤(pan)古數據(ju)(ju)2014年(nian)至2016年(nian)2月報告(gao)期(qi)內無主營(ying)業(ye)務收入，處(chu)于虧(kui)損狀態(tai)。盤(pan)古數據(ju)(ju)2014年(nian)凈(jing)利(li)潤(run)-961.53萬元，2015年(nian)凈(jing)利(li)潤(run)-78.43萬元，2016年(nian)1~2月凈(jing)利(li)潤(run)-1665.14萬元。公(gong)告(gao)顯(xian)示(shi)，最(zui)(zui)近(jin)一(yi)期(qi)盤(pan)古數據(ju)(ju)利(li)潤(run)總額為(wei)負的(de)(de)(de)(de)主要原因為(wei)對其他(ta)應(ying)收款計(ji)提的(de)(de)(de)(de)高額減值準備。那么，目前還處(chu)于虧(kui)損狀態(tai)的(de)(de)(de)(de)盤(pan)古數據(ju)(ju)為(wei)何敢做出(chu)未來(lai)每(mei)年(nian)凈(jing)利(li)潤(run)達(da)數億(yi)(yi)(yi)的(de)(de)(de)(de)承諾(nuo)？對此(ci)，盤(pan)古數據(ju)(ju)在(zai)公(gong)告(gao)中(zhong)(zhong)這樣說明：盤(pan)古數據(ju)(ju)合作方包括中(zhong)(zhong)國電信廣東分(fen)公(gong)司，所建設的(de)(de)(de)(de)互(hu)聯網(wang)數據(ju)(ju)中(zhong)(zhong)心(xin)的(de)(de)(de)(de)最(zui)(zui)終用戶包括騰訊、阿里(li)等大型知(zhi)名(ming)互(hu)聯網(wang)企業(ye)，未來(lai)發展前景良好(hao)。目前，盤(pan)古數據(ju)(ju)實(shi)收資本達(da)7億(yi)(yi)(yi)元，已(yi)解決了資金(jin)緊缺的(de)(de)(de)(de)局面，為(wei)其在(zai)各地(di)互(hu)聯網(wang)數據(ju)(ju)中(zhong)(zhong)心(xin)的(de)(de)(de)(de)建設和運營(ying)提供了有力的(de)(de)(de)(de)資金(jin)保(bao)障，有利(li)于其進一(yi)步(bu)強(qiang)化市場競(jing)爭(zheng)能力，從而保(bao)證其經營(ying)目標的(de)(de)(de)(de)如(ru)期(qi)實(shi)現。

另外(wai)，公告顯示，在業績(ji)承諾(nuo)期內，若盤古數據2016年(nian)至(zhi)2019年(nian)累計(ji)實現凈(jing)利(li)(li)潤(run)低(di)于(yu)累計(ji)承諾(nuo)凈(jing)利(li)(li)潤(run)，參(can)與盈利(li)(li)補償(chang)的交易各方應(ying)當對(dui)上市公司進(jin)行補償(chang)，并要求補償(chang)義(yi)務人優先以股份(fen)補償(chang)的方式(shi)進(jin)行利(li)(li)潤(run)補償(chang)，不足部分以現金補償(chang)的方式(shi)進(jin)行利(li)(li)潤(run)補償(chang)。