2015年(nian)對(dui)于中國人來(lai)講，可謂驚心動魄。新年(nian)伊始，“熔(rong)斷”的(de)風波剛過，南(nan)國卻飄起了百年(nian)難遇的(de)雪(xue)(xue)花(hua)。這是預示著(zhu)經濟的(de)寒(han)冬還是瑞雪(xue)(xue)兆(zhao)豐年(nian)？2015年(nian)也是互(hu)聯網(wang)金融在中國最熾熱的(de)一(yi)年(nian)，而一(yi)次又一(yi)次的(de)平(ping)臺誠信(xin)危機事件(jian)給投資人的(de)心上(shang)撒下寒(han)霜(shuang)。

許(xu)小年(nian)曾說“P2P不創(chuang)造價值”，這(zhe)一句(ju)我不認同(tong)，但(dan)是接下來(lai)的一句(ju)我很認同(tong)——“因(yin)為(wei)(wei)P2P沒有(you)解決金融的關鍵問(wen)題(ti)——信用(yong)問(wen)題(ti)”。據最新(xin)數(shu)(shu)據顯示(shi)，目前P2P行業累計問(wen)題(ti)平臺(tai)數(shu)(shu)量為(wei)(wei)1253家(jia)，正常運營平臺(tai)數(shu)(shu)為(wei)(wei)1962家(jia)，P2P行業淘汰率為(wei)(wei)39%，陣亡率接近(jin)一半。為(wei)(wei)什么會出現這(zhe)樣的情況？我認為(wei)(wei)都是誠信問(wen)題(ti)。

平(ping)(ping)臺創始(shi)人(ren)的(de)誠(cheng)信問(wen)題，在(zai)國家沒有推(tui)出P2P平(ping)(ping)臺準入(ru)門檻(jian)之前，只要簡單的(de)網(wang)絡(luo)備案平(ping)(ping)臺就可以上線運營。于是傳(chuan)統的(de)民間借(jie)貸和擔保(bao)公(gong)司蜂擁而(er)(er)至，而(er)(er)這些人(ren)本身不(bu)懂互(hu)聯(lian)網(wang)，對于金融也(ye)是一(yi)知半(ban)解。在(zai)網(wang)站數據(ju)監管機制(zhi)不(bu)夠(gou)完善的(de)大環境下，很(hen)(hen)容(rong)易通過數據(ju)造假來制(zhi)造虛假繁(fan)榮，利用(yong)自融和高回報誘惑很(hen)(hen)容(rong)易快速(su)吸收(shou)大量資金。這讓很(hen)(hen)多(duo)創始(shi)人(ren)的(de)初心經不(bu)住(zhu)誘惑，進而(er)(er)拋棄誠(cheng)信鋌(ting)而(er)(er)走(zou)險(xian)。

在正(zheng)(zheng)常(chang)運營(ying)的(de)(de)(de)(de)1962家(jia)P2P平(ping)(ping)臺(tai)中，沒有幾家(jia)能(neng)真正(zheng)(zheng)解(jie)決企(qi)(qi)業(ye)(ye)(ye)誠信(xin)的(de)(de)(de)(de)信(xin)息不(bu)對(dui)稱問題。所有能(neng)夠(gou)發揮互(hu)聯網平(ping)(ping)臺(tai)效(xiao)應的(de)(de)(de)(de)行業(ye)(ye)(ye)網站，都是(shi)(shi)(shi)(shi)(shi)能(neng)高效(xiao)、精準(zhun)、真實(shi)地解(jie)決信(xin)息不(bu)對(dui)稱的(de)(de)(de)(de)問題，但是(shi)(shi)(shi)(shi)(shi)中國的(de)(de)(de)(de)P2P平(ping)(ping)臺(tai)卻(que)沒有。他(ta)們只是(shi)(shi)(shi)(shi)(shi)把企(qi)(qi)業(ye)(ye)(ye)和銀行湊(cou)在一起(qi)，把企(qi)(qi)業(ye)(ye)(ye)和投資(zi)人湊(cou)在一起(qi)，讓他(ta)們之間發生(sheng)借(jie)貸關系(xi)，至于這(zhe)個關系(xi)發生(sheng)有多(duo)(duo)危險，發生(sheng)關系(xi)后(hou)該怎(zen)么去管(guan)理，本質問題他(ta)們是(shi)(shi)(shi)(shi)(shi)沒有解(jie)決的(de)(de)(de)(de)，大多(duo)(duo)平(ping)(ping)臺(tai)的(de)(de)(de)(de)風(feng)(feng)控基本只是(shi)(shi)(shi)(shi)(shi)流程。但是(shi)(shi)(shi)(shi)(shi)做金(jin)融可(ke)不(bu)是(shi)(shi)(shi)(shi)(shi)這(zhe)么簡單，互(hu)聯網金(jin)融不(bu)是(shi)(shi)(shi)(shi)(shi)增加(jia)風(feng)(feng)險，而是(shi)(shi)(shi)(shi)(shi)要通過互(hu)聯網的(de)(de)(de)(de)手段去降低投資(zi)者的(de)(de)(de)(de)風(feng)(feng)險。當(dang)然，也不(bu)是(shi)(shi)(shi)(shi)(shi)這(zhe)些平(ping)(ping)臺(tai)沒有想到這(zhe)些，而是(shi)(shi)(shi)(shi)(shi)他(ta)們很難(nan)做到。企(qi)(qi)業(ye)(ye)(ye)誠信(xin)不(bu)是(shi)(shi)(shi)(shi)(shi)短時間能(neng)打造(zao)出來的(de)(de)(de)(de)，一個平(ping)(ping)臺(tai)的(de)(de)(de)(de)企(qi)(qi)業(ye)(ye)(ye)誠信(xin)系(xi)統(tong)必須是(shi)(shi)(shi)(shi)(shi)多(duo)(duo)年數(shu)據(ju)的(de)(de)(de)(de)積(ji)累和大數(shu)據(ju)分析(xi)得出來的(de)(de)(de)(de)結果。

“誠(cheng)信(xin)(xin)是(shi)企業(ye)的(de)(de)(de)無(wu)形資產，但是(shi)在(zai)(zai)中(zhong)國卻(que)不(bu)(bu)值錢”，在(zai)(zai)中(zhong)國的(de)(de)(de)金(jin)(jin)(jin)(jin)融(rong)體系里，無(wu)形資產并(bing)(bing)不(bu)(bu)能拿(na)到授信(xin)(xin)并(bing)(bing)不(bu)(bu)能貸(dai)到款(kuan)，或者說是(shi)成本低的(de)(de)(de)款(kuan)。而互(hu)聯(lian)網金(jin)(jin)(jin)(jin)融(rong)的(de)(de)(de)P2P平臺，放貸(dai)方幾乎看不(bu)(bu)到借貸(dai)方的(de)(de)(de)實物抵押，這些信(xin)(xin)息都(dou)是(shi)平臺披露的(de)(de)(de)，而這些并(bing)(bing)不(bu)(bu)是(shi)一(yi)個企業(ye)的(de)(de)(de)完整誠(cheng)信(xin)(xin)。互(hu)聯(lian)網時代的(de)(de)(de)企業(ye)誠(cheng)信(xin)(xin)應(ying)該是(shi)數(shu)據(ju)(ju)表象，一(yi)個企業(ye)在(zai)(zai)長期(qi)的(de)(de)(de)經營(ying)中(zhong)所表現出(chu)的(de)(de)(de)誠(cheng)信(xin)(xin)參數(shu)，這些對于互(hu)聯(lian)網金(jin)(jin)(jin)(jin)融(rong)做(zuo)風控才是(shi)真正有價值的(de)(de)(de)。對中(zhong)國企業(ye)誠(cheng)信(xin)(xin)數(shu)據(ju)(ju)最為了解的(de)(de)(de)要屬金(jin)(jin)(jin)(jin)蝶集團(tuan)，旗下的(de)(de)(de)金(jin)(jin)(jin)(jin)鏈、企業(ye)云貸(dai)款(kuan)、云理財都(dou)是(shi)基于金(jin)(jin)(jin)(jin)蝶23年(nian)來(lai)企業(ye)大數(shu)據(ju)(ju)而推(tui)出(chu)的(de)(de)(de)互(hu)聯(lian)網金(jin)(jin)(jin)(jin)融(rong)服務。

對于未來幾年(nian)中國的(de)(de)(de)經濟形(xing)勢(shi)，不樂觀(guan)的(de)(de)(de)聲音不少，其中包括(kuo)一(yi)(yi)些權(quan)威的(de)(de)(de)經濟學家(jia)。中國的(de)(de)(de)經濟模式正(zheng)在發生結構(gou)性的(de)(de)(de)變化，企業家(jia)和市場將會(hui)扮演更重(zhong)要的(de)(de)(de)角色，接下來創(chuang)造與創(chuang)新顯得尤為重(zhong)要。許小年(nian)教(jiao)授(shou)說互聯網只是(shi)工具(ju)這點沒有錯，蒸汽機(ji)、汽車、電腦難道不是(shi)工具(ju)？但(dan)它們依然推動了社(she)會(hui)的(de)(de)(de)進步，信心永遠是(shi)第一(yi)(yi)生產力。

在中(zhong)國，互聯網金融的發展要(yao)靠政(zheng)府的監管，若想進步必須靠能解決企(qi)業誠信問題的平臺，一切沒有“企(qi)業誠信”依(yi)據的互聯網金融都(dou)是(shi)耍(shua)流(liu)氓，必將被時代所(suo)淘汰。

編輯(ji)：姚(yao)(yao)祥云 審核(he)：姚(yao)(yao)茂敦(dun) 終審：靳水平