央行、住(zhu)(zhu)建部(bu)、銀監會(hui)于當日聯(lian)合下發關于個人住(zhu)(zhu)房(fang)(fang)(fang)(fang)(fang)貸款(kuan)政策有(you)(you)關問題(ti)的通知(zhi)，對擁有(you)(you)一(yi)套(tao)住(zhu)(zhu)房(fang)(fang)(fang)(fang)(fang)且相應購房(fang)(fang)(fang)(fang)(fang)貸款(kuan)未(wei)結(jie)清的居民家(jia)庭購二套(tao)房(fang)(fang)(fang)(fang)(fang)，最低(di)首付款(kuan)比(bi)例調整為不低(di)于40%。使用住(zhu)(zhu)房(fang)(fang)(fang)(fang)(fang)公積(ji)金(jin)貸款(kuan)購買首套(tao)普通自住(zhu)(zhu)房(fang)(fang)(fang)(fang)(fang)，最低(di)首付20%；擁有(you)(you)一(yi)套(tao)住(zhu)(zhu)房(fang)(fang)(fang)(fang)(fang)并已結(jie)清貸款(kuan)的家(jia)庭，再次(ci)申請住(zhu)(zhu)房(fang)(fang)(fang)(fang)(fang)公積(ji)金(jin)購房(fang)(fang)(fang)(fang)(fang)，最低(di)首付30%。

對(dui)此，專家和(he)銀行業內人士指出，銀行對(dui)于個人房貸的(de)投放積極性仍(reng)有待(dai)觀(guan)察，銀行不會(hui)采取“一刀切”策略，四(si)成首付(fu)只是二套房房貸的(de)底線(xian)，實際操作(zuo)中銀行將根據不同(tong)區域、不同(tong)類型的(de)客戶，靈(ling)活設定相(xiang)應比例(li)的(de)首付(fu)要求來控制風險。

中國建(jian)(jian)設(she)銀行行長張建(jian)(jian)國30日在該行2014年業績說明會上表(biao)示(shi)，建(jian)(jian)行將積(ji)極研究個人(ren)房貸(dai)新(xin)政策，并將盡快推出(chu)相關政策，為民(min)生服務。另據建(jian)(jian)行副行長龐(pang)秀生透露(lu)，建(jian)(jian)行今年將增發240億元(yuan)人(ren)民(min)幣(bi)境內資(zi)本債，以及20億美(mei)元(yuan)境內外(wai)資(zi)本債。今年或明年可能發行優先股(gu)，3年內優先股(gu)發行規(gui)模不會超過800億元(yuan)人(ren)民(min)幣(bi)。

建行稱(cheng)將盡快推出(chu)相關政(zheng)策

對于(yu)三部委聯合發布(bu)的(de)個(ge)(ge)人(ren)房(fang)貸新政，建行副行長楊文升稱，“相信政策(ce)是(shi)回應市場(chang)剛(gang)性需(xu)求，尤其(qi)是(shi)改(gai)善性需(xu)求。”他說，隨著城鎮化發展，個(ge)(ge)人(ren)住房(fang)需(xu)求增加，相信二套房(fang)市場(chang)有(you)增長潛(qian)力，該行將盡快推出措施回應相關(guan)政策(ce)。根據建設銀行2014年年報，截至報告(gao)期末，建行個(ge)(ge)人(ren)住房(fang)貸款金額達(da)22538.15億元，不(bu)良貸款率0.21%。

華夏銀(yin)行(xing)發(fa)展研(yan)究部戰略室負(fu)責人楊(yang)馳認(ren)為(wei)，考(kao)慮到收益和(he)風(feng)險兩方面的(de)(de)因素，銀(yin)行(xing)不可能大(da)幅增(zeng)加在(zai)(zai)住房(fang)(fang)領域(yu)的(de)(de)信(xin)(xin)貸(dai)資(zi)源配置。從(cong)收益角(jiao)度來說(shuo)，在(zai)(zai)利率市場化的(de)(de)背景(jing)下(xia)，銀(yin)行(xing)負(fu)債成本(ben)呈明顯(xian)上(shang)升(sheng)趨勢，由于房(fang)(fang)屋貸(dai)款資(zi)產收益率偏低，并(bing)非(fei)銀(yin)行(xing)信(xin)(xin)貸(dai)投放(fang)的(de)(de)重點領域(yu)，長期以來信(xin)(xin)貸(dai)額(e)度一直有限。從(cong)風(feng)險角(jiao)度來說(shuo)，銀(yin)行(xing)業不良貸(dai)款余額(e)和(he)比(bi)率持(chi)續雙升(sheng)，2014年末(mo)我國商業銀(yin)行(xing)不良貸(dai)款率已突破(po)1%，達到近年來的(de)(de)高位(wei)1.25%。房(fang)(fang)地產領域(yu)雖(sui)然沒(mei)有發(fa)生大(da)面積的(de)(de)風(feng)險事件，但潛(qian)在(zai)(zai)的(de)(de)信(xin)(xin)用風(feng)險不可忽略。

房貸利(li)率(lv)差異(yi)化將顯現(xian)

根據(ju)融360發布的數據(ju)顯示(shi)，對(dui)全國35個主(zhu)要城市進行調查，3月份北(bei)京(jing)首套房(fang)貸款的平均(jun)利(li)率(lv)為(wei)9.2折(zhe)，利(li)率(lv)約(yue)為(wei)5.43%，為(wei)連(lian)續8個月下跌，蟬聯全國利(li)率(lv)最(zui)低城市首位。上(shang)海(hai)首套房(fang)平均(jun)利(li)率(lv)約(yue)為(wei)基準9.4折(zhe)，相比降息之前沒有明顯變化。

楊馳表(biao)示，預計(ji)新政將刺激住房貸款需(xu)求進一步增加，不可避免(mian)地加劇個人房貸供(gong)不應(ying)求的(de)局(ju)面。但銀(yin)行(xing)不會采取“一刀(dao)切”策略(lve)，四(si)成首付(fu)只是二套房房貸的(de)底線，實際操(cao)作中銀(yin)行(xing)將根據不同(tong)(tong)區域、不同(tong)(tong)類型的(de)客戶，靈活設(she)定相應(ying)比(bi)例的(de)首付(fu)要(yao)求來控制風險。同(tong)(tong)時，順應(ying)利率市場(chang)化(hua)的(de)趨勢，銀(yin)行(xing)將繼續優化(hua)資產的(de)風險定價(jia)，“以價(jia)補量”將成為(wei)房貸定價(jia)的(de)基本策略(lve)，住房貸款利率差異化(hua)的(de)趨勢將有所(suo)顯現。

中央財經(jing)(jing)大(da)學(xue)(xue)金融學(xue)(xue)院教授郭田勇表示，此次二套房(fang)首(shou)付下調可謂房(fang)貸政策(ce)由非(fei)常態(tai)向常態(tai)的回歸，有利于釋(shi)放自住(zhu)性及改(gai)善(shan)性購(gou)房(fang)需求，以改(gai)善(shan)民生、穩定經(jing)(jing)濟。不過他也建議，像北京、上海、深(shen)圳等購(gou)房(fang)需求旺盛甚至房(fang)地產(chan)持續過熱(re)的城市(shi)可考慮不下調首(shou)付比例。