自2013年(nian)以來(lai)余額寶(bao)、理(li)財(cai)通(tong)等互(hu)聯網金融理(li)財(cai)產品吸走(zou)(zou)了不少(shao)存(cun)(cun)款。2013年(nian)下半年(nian)開(kai)始(shi)，銀行就面臨存(cun)(cun)款流(liu)失的(de)壓力。為了守住(zhu)存(cun)(cun)款，商業銀行施出各(ge)種(zhong)手(shou)段留住(zhu)儲戶。至此，“靈活計(ji)息”一詞開(kai)始(shi)走(zou)(zou)俏(qiao)，多家銀行開(kai)始(shi)希望通(tong)過(guo)此種(zhong)方式，對抗(kang)“寶(bao)寶(bao)軍團”帶來(lai)的(de)存(cun)(cun)款流(liu)失壓力。

《證券(quan)日報》記者(zhe)走訪發現，部分銀行(xing)打破了定期存(cun)款提(ti)前支(zhi)取(qu)按活(huo)期計息(xi)的(de)慣例，開始采用靈活(huo)的(de)分段計息(xi)方式(shi)。雖(sui)然不同(tong)銀行(xing)的(de)計息(xi)方式(shi)不盡相同(tong)，但儲戶提(ti)前支(zhi)取(qu)的(de)利息(xi)損失卻將(jiang)明顯減(jian)少，計息(xi)方式(shi)也(ye)變(bian)得(de)更加靈活(huo)。

國有銀行先行

前(qian)幾年，定(ding)期存款一旦(dan)有(you)特殊情況需提前(qian)支取時，定(ding)期利率就(jiu)將轉為(wei)活期利率已經(jing)成了固有(you)模式。

據了(le)解，定(ding)期(qi)存(cun)(cun)款提前支取只能算活期(qi)的慣例(li)已經被打破。目前有(you)工行(xing)、建(jian)行(xing)、廣發等多家銀(yin)行(xing)推(tui)出特(te)色存(cun)(cun)款業務，客戶(hu)存(cun)(cun)定(ding)期(qi)，即使提前支取仍可享受(shou)定(ding)存(cun)(cun)利率(lv)。業內人士(shi)表示，盡(jin)管利率(lv)市場(chang)化還未正式推(tui)出，但隨著存(cun)(cun)款保衛戰的升級，利率(lv)市場(chang)化已開(kai)始(shi)局部預演了(le)。

“過去的情況是哪(na)怕還差幾天就(jiu)到期，只要提前(qian)取出來，就(jiu)得按活期利息算，之前(qian)那些時間都白存了(le)，現在有(you)了(le)這個特色(se)業務存款(kuan)真(zhen)不錯”，一位剛從建設銀行辦(ban)理(li)完存款(kuan)的女士向《證券日報》記者表示。

記者通(tong)(tong)過建(jian)行工作人員了解獲悉，最近建(jian)設銀行推(tui)出“特色存(cun)款(kuan)”業務。據記者了解，“特色存(cun)款(kuan)”1萬元起存(cun)，存(cun)期(qi)為一(yi)年(nian)，到期(qi)支(zhi)取，按(an)人民銀行一(yi)年(nian)期(qi)定(ding)(ding)(ding)存(cun)基準利(li)率上(shang)浮(fu)10%計(ji)算，即3.3%；若儲(chu)戶(hu)提前(qian)支(zhi)取，銀行將按(an)照(zhao)實際存(cun)款(kuan)時長(chang)對應的建(jian)行掛(gua)牌利(li)率計(ji)算利(li)息(xi)(xi)，7天(tian)以(yi)上(shang)的對應7天(tian)通(tong)(tong)知存(cun)款(kuan)、三個(ge)月定(ding)(ding)(ding)存(cun)、六個(ge)月定(ding)(ding)(ding)存(cun)等三檔，不足(zu)7天(tian)按(an)活期(qi)利(li)率計(ji)算。也就是說，只(zhi)要(yao)存(cun)滿7天(tian)，儲(chu)戶(hu)提前(qian)支(zhi)取定(ding)(ding)(ding)期(qi)存(cun)款(kuan)時的計(ji)息(xi)(xi)利(li)率，至少比(bi)采用活期(qi)利(li)率（0.35%）計(ji)算高出約2.8倍、7倍和7.7倍。

“這個存款類型也(ye)是近期(qi)推(tui)出的，以前并沒有”，建設銀(yin)行一(yi)位工作人員(yuan)對記者表示。

類(lei)似(si)的(de)業(ye)務(wu)在(zai)工商銀(yin)行也(ye)有。工商銀(yin)行的(de)這一業(ye)務(wu)叫做“節(jie)節(jie)高增值服務(wu)”，采用按實際存(cun)(cun)期長(chang)短分段(duan)靈活計(ji)(ji)(ji)息方式，存(cun)(cun)取金(jin)額大小則(ze)沒有限制。以客(ke)戶定(ding)存(cun)(cun)一年為例，在(zai)存(cun)(cun)了(le)9個(ge)月(yue)零10天(tian)的(de)時候，客(ke)戶要取出這筆錢，那么(me)這筆存(cun)(cun)款(kuan)(kuan)將以三段(duan)利(li)息計(ji)(ji)(ji)息，前面6個(ge)月(yue)按6個(ge)月(yue)的(de)定(ding)期利(li)率計(ji)(ji)(ji)息、接著的(de)3個(ge)月(yue)按3個(ge)月(yue)的(de)定(ding)期利(li)率計(ji)(ji)(ji)息，最(zui)后(hou)的(de)10天(tian)按7天(tian)通知存(cun)(cun)款(kuan)(kuan)利(li)率計(ji)(ji)(ji)息。

記者為此(ci)算了一筆賬(zhang)，以(yi)1萬元(yuan)(yuan)為例，按活期利(li)(li)率可獲(huo)稅前利(li)(li)息10000×0.35%×278/365=26.66元(yuan)(yuan)。而按照節節高增值服務的分段(duan)計(ji)息，則(ze)可獲(huo)利(li)(li)息10000×3.05%×0.5+10000×2.85%×0.25+10000×1.35%×7/365=226.3元(yuan)(yuan)，是活期的8.5倍(bei)。客戶存(cun)款時甚(shen)至無需設定存(cun)期，系(xi)統會自動(dong)按實際存(cun)期計(ji)算。

“目(mu)前工(gong)(gong)行(xing)這項業(ye)務(wu)在深圳和杭(hang)州(zhou)都有試(shi)點(dian)，但北京并(bing)未推出此(ci)項業(ye)務(wu)”，工(gong)(gong)商銀行(xing)一(yi)位負責人對(dui)本報記者介(jie)紹(shao)稱。

不(bu)管(guan)是(shi)(shi)工行(xing)的(de)(de)(de)“靈活計息”還是(shi)(shi)建(jian)設(she)銀行(xing)的(de)(de)(de)“特(te)色(se)存款”其性質都與現在的(de)(de)(de)“寶(bao)寶(bao)軍(jun)團”的(de)(de)(de)理財形(xing)式(shi)很像，靈活的(de)(de)(de)基礎上(shang)還能得到較(jiao)高的(de)(de)(de)利(li)息。

中小銀行跟進

記者(zhe)調(diao)查發(fa)現，在國有(you)銀行(xing)打破定存提前(qian)支取(qu)罰息的通(tong)用規則(ze)后(hou)，多家(jia)中小型銀行(xing)也迅速跟進。

以北京(jing)銀行(xing)為例，其類(lei)似的(de)攬儲業務叫“定活盈”，在原有的(de)定期(qi)存(cun)款的(de)基礎上附加自動(dong)轉存(cun)、自動(dong)提前支取等(deng)功能(neng)。

據記(ji)者從北京(jing)銀行(xing)相關(guan)人員(yuan)了(le)解到，在開通“定活(huo)盈”功能后，系統可自動(dong)(dong)識(shi)別客戶(hu)卡(ka)內活(huo)期(qi)賬(zhang)戶(hu)扣(kou)除“保留余額(e)”后的資金是否達到定活(huo)盈賬(zhang)戶(hu)最低起存金額(e)（人民幣1萬元）。如達到標準，系統可自動(dong)(dong)將超過活(huo)期(qi)存款保留余額(e)的資金（以千元為單(dan)位）生(sheng)成指定期(qi)限的定活(huo)盈賬(zhang)戶(hu)。

當活期(qi)(qi)(qi)余額不足支(zhi)(zhi)付時(shi)，系統(tong)自(zi)動將不足部(bu)(bu)分從定(ding)活盈賬戶進行提(ti)前支(zhi)(zhi)取(qu)(qu)，提(ti)前支(zhi)(zhi)取(qu)(qu)的(de)部(bu)(bu)分資金利(li)息按活期(qi)(qi)(qi)利(li)率計算，并不能夠享受到(dao)相應期(qi)(qi)(qi)限的(de)定(ding)期(qi)(qi)(qi)利(li)息，但未提(ti)前支(zhi)(zhi)取(qu)(qu)的(de)部(bu)(bu)分到(dao)期(qi)(qi)(qi)后(hou)仍可以享受定(ding)期(qi)(qi)(qi)利(li)息，避免(mian)了傳統(tong)定(ding)期(qi)(qi)(qi)存款“提(ti)前支(zhi)(zhi)取(qu)(qu)”造成的(de)全單利(li)息損失。

系(xi)統(tong)還可(ke)每日(ri)(ri)自動(dong)(dong)檢查(cha)卡(ka)內活期(qi)(qi)賬戶余(yu)額(e)情況，并將(jiang)扣除(chu)活期(qi)(qi)存(cun)款(kuan)保(bao)留余(yu)額(e)后(hou)，超(chao)過(guo)最低起存(cun)額(e)的資金自動(dong)(dong)生成(cheng)定活盈賬戶。同時在每個結息日(ri)(ri)，系(xi)統(tong)自動(dong)(dong)將(jiang)該賬戶內的本(ben)金和利息轉存(cun)作為下一(yi)期(qi)(qi)定活盈賬戶的本(ben)金。

而廣發銀行也有一(yi)款“定活(huo)智能(neng)(neng)通”業務，更類似(si)于定活(huo)兩便(bian)存款，計(ji)(ji)(ji)息方式都是儲戶支(zhi)取部分(fen)(fen)的(de)存期(qi)達(da)到(dao)三(san)個月(yue)、六個月(yue)、一(yi)年等(deng)某個檔，按照期(qi)限最長的(de)一(yi)檔計(ji)(ji)(ji)定期(qi)存款利息。據了解，儲戶在(zai)辦理(li)定活(huo)智能(neng)(neng)通存款后，若(ruo)發生(sheng)提前支(zhi)取（含(han)部分(fen)(fen)提前），支(zhi)取部分(fen)(fen)則(ze)按照實際存期(qi)分(fen)(fen)段計(ji)(ji)(ji)算(suan)定期(qi)及活(huo)期(qi)兩部分(fen)(fen)利息，為(wei)客戶提供最佳利息組合收入。

與(yu)此類(lei)似(si)的(de)還有民生銀行的(de)“隨(sui)心(xin)存(cun)”業務，電子賬戶資金達到起(qi)存(cun)條件(jian)1000元，系統將自動生成期限一年(nian)的(de)隨(sui)心(xin)存(cun)賬戶。與(yu)定期存(cun)款不(bu)同，“隨(sui)心(xin)存(cun)”可以(yi)隨(sui)時支取，資金存(cun)期滿(man)一年(nian)，增(zeng)值(zhi)(zhi)收(shou)益率(lv)取一年(nian)期人(ren)民幣(bi)整(zheng)(zheng)存(cun)整(zheng)(zheng)取存(cun)款利率(lv)；滿(man)半年(nian)不(bu)足一年(nian)，增(zeng)值(zhi)(zhi)收(shou)益率(lv)取半年(nian)期人(ren)民幣(bi)整(zheng)(zheng)存(cun)整(zheng)(zheng)取存(cun)款利率(lv)，如此類(lei)推。

有業內人士(shi)介紹稱，“銀行推出的(de)這些(xie)特色存款，對(dui)個(ge)人而(er)言(yan)，既有流動性的(de)便利，又能讓資金收益最大化(hua)，無疑是利好。而(er)從大的(de)層面來說(shuo)，這是利率市(shi)場化(hua)遲早要走的(de)一(yi)條路，互(hu)聯網(wang)金融的(de)爭食促使銀行加快了調整(zheng)步伐(fa)。這種服務(wu)的(de)升級會重新吸引對(dui)資金流動性有所(suo)擔憂的(de)儲戶，也算是銀行存款保衛戰的(de)舉措之一(yi)”。

“寶寶們(men)”利率仍略勝一籌(chou)

面(mian)對“寶寶軍團”的挑(tiao)戰，銀(yin)行不得不使出(chu)渾身(shen)解數攬儲(chu)。記(ji)者發現，各城(cheng)商行存(cun)款利(li)率(lv)已經“一浮到頂”，達到了上浮10%的上限。多家股份(fen)制銀(yin)行也上調了中長(chang)期定(ding)期存(cun)款利(li)率(lv)，而(er)國(guo)有大行存(cun)款利(li)率(lv)也“有條件(jian)”上浮。

但是，這(zhe)些(xie)并未(wei)能有效吸引(yin)資金。有數據顯示，1-2月人民幣存款合計(ji)增(zeng)加1.05萬億(yi)元(yuan)，同(tong)比少增(zeng)0.83萬億(yi)元(yuan)，增(zeng)速較2013年同(tong)期有較大幅度的下滑。

而銀(yin)行(xing)(xing)近期在靈活計息方面(mian)的新動作，或可(ke)解讀為(wei)應對互聯(lian)網理財(cai)產品帶來的壓力。山東社科院財(cai)政金融(rong)研究所(suo)副所(suo)長黃(huang)晉鴻表示，“寶寶”產品多(duo)對應銀(yin)行(xing)(xing)的協議存款，引起了存款騰挪，給銀(yin)行(xing)(xing)帶來一定壓力。

中(zhong)投(tou)顧(gu)問金融行(xing)(xing)業研究員邊曉瑜給記者算了一筆(bi)賬，他(ta)表示：“銀(yin)行(xing)(xing)靈活(huo)計(ji)息收益按照1天通知存款(kuan)(kuan)、7天通知存款(kuan)(kuan)、3個月(yue)、6個月(yue)、一年定期(qi)利率計(ji)算，對應的(de)利率最高分別是0.8%、1.35%、2.86%、3.08%、3.3%，而(er)“寶寶”軍(jun)團以余額寶、理財通作(zuo)為代(dai)表來看，目(mu)前仍在(zai)5%以上浮動。由此(ci)可見，銀(yin)行(xing)(xing)靈活(huo)計(ji)息收益還是比寶寶軍(jun)團收益低”。

不過(guo)，他同時表示，“由于當前我國利率市(shi)場(chang)化(hua)(hua)還沒(mei)有完全放開，銀行通(tong)過(guo)靈活計息這種方式，既可以變相(xiang)提高活期利率，使(shi)利率更具(ju)有競爭力(li)，又能為今(jin)后實現利率市(shi)場(chang)化(hua)(hua)提前做(zuo)好(hao)鋪墊(dian)”。

但在(zai)記者走訪各家銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)中發現，有(you)些銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)對于靈(ling)活(huo)(huo)計(ji)息這種(zhong)方式會選擇主動幫助客戶轉存使其利息更大化(hua)，而有(you)些銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)則是(shi)需要(yao)再次上門(men)辦理業務，有(you)些銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)，似(si)乎(hu)有(you)些“掙扎”和(he)“糾結”。有(you)業內人士表示：“其實，這個(ge)產品(pin)一方面(mian)算是(shi)一種(zhong)被互聯(lian)網金(jin)融倒逼出來的(de)利率市(shi)場化(hua)行(xing)(xing)(xing)為，在(zai)普通存款(kuan)大量(liang)流失的(de)情況下，銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)不(bu)得不(bu)主動提(ti)價挽留儲(chu)戶。另(ling)一方面(mian)，銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)又擔心客戶將活(huo)(huo)期存款(kuan)全部(bu)用來購買這些產品(pin)，導致活(huo)(huo)期存款(kuan)減(jian)少，變(bian)相提(ti)高銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)資金(jin)成本。”

業內(nei)知(zhi)情(qing)人士對(dui)記者表(biao)示：“其實這種靈(ling)活計息的(de)方(fang)式(shi)主要(yao)是(shi)(shi)銀(yin)行(xing)在個別地(di)區(qu)應對(dui)存(cun)款(kuan)流失所(suo)做的(de)嘗試，并(bing)不(bu)(bu)是(shi)(shi)所(suo)有(you)銀(yin)行(xing)都(dou)認可(ke)此方(fang)式(shi)能與‘寶(bao)(bao)寶(bao)(bao)’軍團抗衡，尤(you)其在一線城市，當地(di)居民理(li)財意(yi)識較(jiao)高，互聯網普及程度高，即(ji)便推出，對(dui)于銀(yin)行(xing)來說并(bing)不(bu)(bu)是(shi)(shi)雪(xue)中送炭，反而(er)是(shi)(shi)雪(xue)上加霜——在當前寶(bao)(bao)寶(bao)(bao)軍團利率占有(you)優(you)勢(shi)的(de)情(qing)況下(xia)，并(bing)不(bu)(bu)會(hui)挽回多少客戶，反而(er)可(ke)能讓原來沉淀在銀(yin)行(xing)中的(de)資金成本(ben)增加，無疑(yi)是(shi)(shi)出力不(bu)(bu)討好”。