大冶特鋼

靜態市盈率7.61倍

《證券日報》市場研究中心和同花順iFinD統計顯示，大冶特鋼(000708)昨日收盤跌1.69%，報收9.91元，成交額為1240萬元，換手率為0.28%，最新靜態市盈率為7.61倍。

公司是國內的軸承鋼龍頭企業，軸承鋼擁有顯著品牌優勢。公司積極向高端特鋼業務進軍，高附加值產品產量有望進一步提高。高端特鋼產品廣泛運用于航空航天、核電軍工和高端機械裝備行業，未來擁有廣闊的發展空間。

2012年一季報披露，報告期內公司實現凈利潤8200萬元，基本符合市場預期。一季度公司實現營業收入24.1億元，同比增加6.45%；實現利潤總額9647萬元，同比下降47.1%；實現歸屬于上市公司股東的凈利潤為8200萬元，同比下降48.61%；對應基本每股收益0.182元，同比下降48.73%。一季度銷售毛利率7%，環比增加2個百分點，同比下降4個百分點。一季度公司營業收入較上年同期有所增長，但受國內原燃料價格上升影響，毛利率下降導致凈利潤同比大幅下滑。

光大證券(601788)預計公司2012年EPS為0.80元，同比下降39%，剔除2011年非經常性損益的干擾因素，同比下降26%。隨著宏觀經濟基本面改善，并且公司高附加值產品達產達效，預計公司2013年EPS達到1.04元，同比增長31%。中長期給予買入評級，目標價15元。

康達爾

靜態市盈率5.99倍

《證券日報》市場研究中心和同花順iFinD統計顯示，康達爾(000048)昨日下跌0.40%，最新收盤為7.4元，成交額為1387萬元，換手率為0.49%，最新靜態市盈率為5.99倍。

從基本面來看，一季度凈利潤同比增長78.29%；主營收入同比增長6.94%；每股收益為0.0086元；每股凈資產為0.9271元；每股公積金為0.1135元；每股經營現金流為-0.0842元；凈資產收益率為0.93%。

6月5日公告稱，控股子公司供水公司接到深圳市發改委等聯合發布的關于調整我市原特區外等區域自來水價格的通知，根據通知，供水公司自2012年6月1日起實施調整后的自來水價格及相關配套政策。若以2011年年報數據測算，且不考慮其他因素，假設供水公司全年實施調整方案，每年增加自來水銷售收入約3300萬元，扣除所得稅和少數股東損益后，預計公司歸屬上市公司股東的凈利潤每年可增加約1700萬元。就2012年而言，方案自2012年6月1日起實施，影響期為7個月，預計公司2012年度歸屬上市公司股東的凈利潤可增加約950萬元。

中國鐵建

靜態市盈率6.88倍

《證券日報》市場研究中心和同花順iFinD統計顯示，中國鐵建昨日上漲1.39%，最新收盤為4.38元，成交額為7840萬元，換手率為0.18%，最新靜態市盈率為6.88倍。

從基本面來看，一季度凈利潤同比增長-28.91%；主營收入同比增長-24.06%；每股收益為0.1元；每股凈資產為5.35元；每股公積金為2.7566元；每股經營現金流為-0.20元；凈資產收益率為1.85%。

中國鐵建是中國最大的工程承包商和海外工程承包商，是中國乃至全球最具實力、最具規模的特大型綜合建設集團之一。工程承包業務是公司核心及傳統業務領域，業務種類覆蓋鐵路、公路、市政公用、城市軌道、水利水電、橋樑、機場建設等多個領域。公司在中國31個省市、自治區以及香港和澳門提供服務，并在非洲、亞洲、中東和歐洲等海外國家及地區參與基礎設施建設工程項目。

東興證券認為，中國鐵建的鐵路訂單有望超預期，地產快速發展，預計公司2012年-2014年的營業收入分別為4936億元、5497億元和6133億元，每股收益分別為0.71元、0.82和0.97元，對應市盈率分別為6.4倍、5.53倍和4.69倍。謹慎地按照公司2012年8倍估值計算，給予公司6個月目標價5.68元。考慮到下半年鐵路建設投資加大或將超預期，首次給予“強烈推薦”評級。