16家上市銀行的中報“盛宴”迎來大結局。

　　2010年上半年，16家上市銀行以超過30萬億的信貸規模維持了約20%的同比增長。其中，《每日經濟新聞》記者了解到，雖然報告期內房地產行業貸款有所受限，但房地產行業貸款增長仍較快。

　　據不完全統計，截至6月30日，農業銀行(601288)的房地產開發貸款占比數據（開發貸占對公貸款比率，下同）位居各上市銀行之首，為15.7%；而最高的個人住房按揭貸款占比 （個人住房按揭貸款占零售貸款比率）則是興業銀行(601166)，為85.96%。

　　業內人士分析，根據各行的壓力測試結果，若經濟持續向上，銀行的房地產相關行業貸款風險總體可控。不過，也有業內人士表示，新一輪的房貸壓力測試或并未完全反映房價下跌的風險。

　　“房地產銀行”花落誰家

　　據不完全統計，截至6月30日，農業銀行的房地產開發貸款占比位居各上市銀行之首，為15.7%；而最高的個人住房按揭貸款占比屬興業銀行，為85.96%。

　　《每日經濟新聞》記者發現，按照報告期末的房地產開發貸款占比數據，排在前5位的分別是農業銀行、北京銀行(601169)、民生銀行(600016)、工商銀行(601398)和興業銀行。后四家銀行的該項占比數據均超過10%，分別為13%、12.77%、12.20%以及10.04%。而其余10家銀行 （光大銀行(601818)未公布2010年半年報）的房地產開發貸款占比數據則均低于10%。

　　某券商分析師認為，開發貸占比的高低與銀行的業務傳統有關。“比如，農行(601288)可能在二三線城市鋪得較大。這與銀行以往的基礎有關。”

　　不過，從占比增幅看，除建設銀行(601939)較年初占比下降0.36個百分點外，其他銀行均略有上升。

　　而從個人住房按揭貸款占比看，興業銀行以85.96%位居榜首；中信銀行(601998)、工商銀行、招商銀行(600036)和農業銀行緊隨其后，分別為77%、71.2%、67.93%、62.9%。

　　業內人士表示，今年上半年房地產行業貸款雖有所受限，但房地產開發貸款與個人住房按揭貸款仍保持了較快增長。

　　“房地產業貸款對銀行利潤的貢獻有目共睹。”一位接近銀行業的人士對《每日經濟新聞》表示。

　　從半年報來看，今年年初開始、并于4月底加速的房地產調控，對各銀行業績產生的影響程度不盡相同。

　　單從房地產開發貸款來看，截至6月末，大行中的建設銀行和交通銀行(601328)，其開發貸款余額較年初的增幅均有所下降。其中，建設銀行開發貸款余額為3786.11億元，較年初增長5.57%，而去年同期的增長率為8%。交行的增速下降更明顯，從去年同期33.1%的增速下降到今年的21.18%。

　　不過，股份制銀行如民生銀行、招商銀行、中信銀行等，則表現為開發貸款的加速增長。

　　數據顯示，民生銀行2010年開發貸余額較年初增長17.6%，遠高于去年同期5.6%的增速。招商銀行和中信銀行則分別從去年年中19.9%和-2.2%的增速，漲至今年23.3%和30.63%的增速。其中，中信銀行增速不僅轉負為正，其今年年中30.63%的較年初增幅，在16家上市銀行中最高。

　　此外，從個人住房按揭貸款余額來看，大部分銀行的該項余額較年初增幅均高于去年同期。南京銀行(601009)以72.47%的增幅，位列16家上市銀行首位。

　　壓力測試或未完全反映風險

　　部分銀行在中報業績發布會上公布了新一輪房貸壓力測試結果。資料顯示，在房價下跌50%的情形下，各銀行的房貸不良率將上升1～2個百分點不等。

　　對此，業內人士有不同的看法。

　　上述銀行人士表示，若經濟持續向上，銀行的房地產相關行業貸款風險總體可控。“壓力測試的結果是比較樂觀的。”

　　他指出，目前市場對房貸風險的預計，是對銀行某些未披露敏感數據的最壞打算。

　　“一些數據由于監管要求等因素，不是特別詳細和透明。如果從心理學角度來講，投資者對這些尚不明朗的情況，是做了最糟糕的打算。從這個角度看，我對此表示樂觀。”

　　但也有業內人士認為，壓力測試結果可能只是 “看上去很美”，需要審慎看待。

　　中歐陸家嘴(600663)國際金融研究所副院長劉勝軍在接受記者采訪時稱，目前房地產市場總體穩健，但仍存在風險隱患。

　　“首先是房地產價格的泡沫化。”劉勝軍表示，高估的房價如果大幅下跌，房地產開發上下游相關行業貸款將受到嚴重影響，銀行可能會產生規模巨大的不良資產。他并表示，目前的征信系統并不完善，缺乏跨省數據核查系統。

　　前述券商銀行業分析師亦指出，市場目前的運行隱含風險，比如購房過程中的陰陽合同等問題無法在壓力測試中體現。

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　　銀監會：遏制投機投資需求 支持保障房建設

　　8月31日，中國銀監會統計部副主任葉燕斐表示,銀監會將嚴格執行國家的宏觀調控政策,堅決遏制投機、投資需求,在控制風險的前提下支持保障性住房建設，將推動開展房地產貸款壓力測試等相關工作。

　　葉燕斐在關于房地產市場分析及房地產貸款風險控制的 “銀行前沿問題大講堂”上表示，正是由于房地市場和房地產信貸對宏觀經濟和金融體系安全的重要意義，所以要認真做好信息服務，積極進行輿論引導，推動開展房地產貸款壓力測試等相關工作。