截至8月23日,共有9家上市銀行發布了半年度業績報告。從公布的數據來看,上半年房地產調控的風聲雖緊,但各家銀行給房地產商提供的貸款卻還一時難以剎住車,此類貸款中的不良貸款也正在累積。

　　中信:房地產開發貸增3成

　　在9家已公布數據的銀行中,中信銀行(601998)上半年的房地產貸款增幅最大,達到30%。

　　上半年,中信銀行房產開發貸款為605億元,占公司貸款的比重為6.33%,而年初此數據為463億元,相比增加了30%。

　　招行(600036)房產開發貸增幅為23.30%,占比達到8.39%;交行該類貸款增幅為21.18%,占比7.57%。

　　此外,民生、華夏、南京3家銀行上述貸款增幅分別為18%、18.9%、15.62%;在對公貸款中的比重分別從11.75%上升到12.77%、7.8%上升到8.1%、9.54%上升到9.71%。

　　增速最低的是建行,該行上半年房地產業貸款僅較上年末增長5.57%,占貸款總額的比例從上年末的7.44%下降至7.08%。

　　南京銀行(601009)按揭增幅逾7成

　　同時,銀行仍在不遺余力的提供個人住房按揭貸款。中信、民生、招行、華夏的個人住房按揭貸較年初分別增長30.96%、6.51%、10.81%、26%;從貸款占比來看,中信、招行這一比率分別為77.48%、67.93%;民生這一數據則下降了10.28%。而南京銀行的個人住房按揭貸款從39.6億元增加到68.3億元,增幅最高,達72.47%。

　　建設銀行(601939)個人住房貸款較上年末增加1496.90億元,約占同期新增貸款的3成,增幅遠高于貸款平均增速,達17.56%。在該行的業績報告會上,建行副行長陳佐夫解釋稱,“在貸款規模有限的情況下,建行上半年把主要的資源放在住房按揭貸款上。”

　　不良貸款正在累積

　　華夏銀行半年報顯示,其房產開發貸款不良率為2.03%,與年初的2.11%相比略微下降。但是,從絕對額看,該行的不良貸款卻呈上升趨勢。

　　中信銀行的房產開發貸款不良余額為12.28億元,不良率為2.03%,不良率與年初的2.41%相比大幅下降。不過,絕對額卻大幅增加。年初中信銀行房產開發貸不良貸款余額為11.14億元,半年報則顯示為12.28億元,增加1.14億元或10%。

　　民生銀行(600016)半年報顯示,其房地產事業部貸款余額為969.46億元,不良率為1.23%。不良率與年初比也已大幅增加。2009年民生銀行房產事業部的貸款余額為736.9億元,增長22.4%,不良率僅為0.69%。也就是說,與2009年年末相比,民生銀行房產事業部的不良率上升了0.54%,增幅達78%。

　　招行與建行的房地產不良貸款與不良率實現了雙降。招行房地產不良貸款8.39億,不良貸款率0.75%,年初值分別為10.92億,1.21%。建設銀行房地產不良貸款74.42億,不良貸款率1.97%。年初值為93.22億,2.60%。

　　8月18日,在中報業績發布會上,交行副行長錢文揮透露,假設房價下降50%,交行對公房貸不良率將增加1.6個百分點,對私房貸不良率將增加1.2個百分點。

　　同樣民生銀行也在內部進行了重壓力測試。該行相關負責人在半年度業績報告會上稱,房價下降30%、利率上漲162個基點、信貸規模減少40%以及國內生產總值下滑1.5個百分點,民生銀行仍可以保持盈利。即便按樓價下降40%計算該行也可以維持盈利。

　　對于上市銀行中的“新人”,光大銀行(601818)也披露了該行壓力測試結果。在網上路演中,光大銀行副行長李杰透露,最近一次房地產貸款壓力測試顯示,若房地產價格下降30%,該行的房地產開發貸款不良率將上升1.3個百分點、個人住房貸款不良率將上升0.81個百分點,整體影響處在可承受范圍之內。他指出,若房價下降幅度在10%～20%,對該行影響微乎其微。

　　民生證券研究所分析師盧婷在其一份研報中指出,信貸注入是推升房價的重要因素之一,貸款對房價的影響較大,但房價對信貸規模的影響程度相對較小。她在報告中指出,由于我國房地產相關貸款占比不到20%,較之國際同業水平并不算高,同時尚沒有發展基于房地產信貸的衍生金融產品,所以總體上看銀行風險可控。分類別看,開發貸的風險大于按揭貸款風險,但近年內暴露的可能性較小。在房價下跌30%的假設下,預計我國房地產貸款不良率上升幅度不會超過1.2%,資產質量好于市場預期。