每經(jing)記者｜宋欽章    每經(jing)編輯｜馬子卿    

11月10日，永城(cheng)煤電控股(gu)集團(tuan)有(you)限公(gong)司（下稱“永煤集團(tuan)”）在微(wei)信公(gong)眾號發(fa)文稱，河(he)南(nan)能源集團(tuan)有(you)限公(gong)司（下稱“河(he)南(nan)能源”）48.55億債券提前兌付，本次10只(zhi)債券兌付完(wan)成后(hou)，河(he)南(nan)能源旗(qi)下存續債券已(yi)全(quan)部兌付完(wan)畢。

河南能源旗下存續債券已全部兌付完畢

11月10日(ri)，永(yong)煤(mei)(mei)集(ji)團連續發布了六個債券(quan)提前兌(dui)付的公(gong)告，涉(she)及的債券(quan)分別是“19永(yong)煤(mei)(mei)MTN001”“20永(yong)煤(mei)(mei)MTN002”“20永(yong)煤(mei)(mei)MTN003”“20永(yong)煤(mei)(mei)MTN004”“20永(yong)煤(mei)(mei)MTN005”“20永(yong)煤(mei)(mei)MTN006”。

據大河財立方(fang)報(bao)道，除了(le)公開(kai)發(fa)行(xing)的(de)(de)債券之(zhi)外，“19永(yong)(yong)煤(mei)PPN001”“20永(yong)(yong)煤(mei)PPN001”“20永(yong)(yong)煤(mei)PPN002”等3只非(fei)公開(kai)發(fa)行(xing)的(de)(de)債券也完成了(le)兌付。另(ling)外，永(yong)(yong)煤(mei)集(ji)團的(de)(de)控股公司河南能(neng)源亦提前兌付了(le)“16豫能(neng)化(hua)PPN001”。

上(shang)述(shu)10只債(zhai)(zhai)(zhai)券(quan)本息兌付資金(jin)已于11月10日(ri)劃付銀行(xing)間市場清算所，并(bing)在下(xia)一(yi)個工作日(ri)劃付債(zhai)(zhai)(zhai)券(quan)持(chi)有人(ren)指定銀行(xing)賬(zhang)戶(hu)。資料顯示，這10只債(zhai)(zhai)(zhai)券(quan)余額總計48.55億(yi)元，其(qi)中永煤(mei)集團存續(xu)債(zhai)(zhai)(zhai)券(quan)共(gong)9只，總計33.55億(yi)元，均將(jiang)于2024年到期；河南能源的15億(yi)元PPN（非公開(kai)定向(xiang)債(zhai)(zhai)(zhai)務融資工具）將(jiang)于2025年到期。

上個月，永煤控股曾通過承(cheng)銷商陸續發(fa)布多個公告稱，鑒于發(fa)行人經營狀況良好、資金(jin)充沛，永煤集團擬提前償還信(xin)用(yong)債。

根據公告，自2020年11月至今，河南能(neng)源(yuan)共兌(dui)付債(zhai)券(quan)90筆(bi)（含(han)本(ben)次10筆(bi)），累(lei)計兌(dui)付債(zhai)券(quan)本(ben)息535億元。本(ben)次10只(zhi)債(zhai)券(quan)兌(dui)付完(wan)成后，河南能(neng)源(yuan)旗下(xia)存續債(zhai)券(quan)已(yi)全部(bu)兌(dui)付完(wan)畢。

圖片來源(yuan)：同花(hua)順iFinD

財(cai)務報告顯示，上半年(nian)永煤(mei)營業(ye)(ye)收(shou)入304.5億(yi)元(yuan)(yuan)，同比增(zeng)長(chang)12.79%；凈利潤21.21億(yi)元(yuan)(yuan)，同比增(zeng)速高達(da)96.59%。今年(nian)前三季度永煤(mei)集團營業(ye)(ye)收(shou)入413.69億(yi)元(yuan)(yuan)，同比增(zeng)長(chang)3.03%；歸屬于(yu)母公司凈利潤4.05億(yi)元(yuan)(yuan)，相比去(qu)年(nian)同期扭虧(kui)為盈。

永煤違約事件回顧

時間回撥到三年前。2020年11月10日，永城煤電控股集團有限公司（以下簡稱永煤控股）公告稱，因流動資金緊張，“20永煤SCP003”未能按期足額償付本息，已構成實質性違約，違約本息金額共計10.32億元。

該債券發行總額為10億元，發行利率4.39%，期限為270日，評級為中誠信主體評級AAA。公告顯示，違約原因是流動性緊張，截至11月10日，公司未能按期籌措足額兌付資金。

這一(yi)事件(jian)在(zai)(zai)業(ye)界引發巨大(da)反響，一(yi)度在(zai)(zai)朋友圈(quan)刷屏，爭(zheng)議熱(re)度高居不下，悲觀情緒迅速(su)蔓延。太平洋證券曾(ceng)發研報提及(ji)，猝不及(ji)防的(de)(de)違約選擇加上企業(ye)屬性(xing)、行業(ye)的(de)(de)代表性(xing)，“永煤事件(jian)”不僅在(zai)(zai)短(duan)時間內引發債券投(tou)資(zi)人對相似(si)風(feng)險主(zhu)體的(de)(de)集中審查以(yi)及(ji)“重(zhong)定(ding)價”，也令各類市(shi)場參與主(zhu)體提出(chu)(chu)了本就顯(xian)弱的(de)(de)信用環境是否會出(chu)(chu)現(xian)螺旋式收縮的(de)(de)擔憂(you)。

然而現今，永煤能源已完成兌付。據《中國煤炭報(bao)》報(bao)道，為恢復企(qi)業信(xin)用(yong)，河南(nan)省政(zheng)府(fu)發起設立總規模300億元的省企(qi)信(xin)保基金，協調70億元專項支(zhi)持河南(nan)能源(yuan)用(yong)于(yu)剛性兌付。

河(he)(he)南省委、省政府領導帶隊走訪國家(jia)金融監(jian)管部門和多家(jia)金融機(ji)構總部，表明支(zhi)持河(he)(he)南能源(yuan)改革重(zhong)生(sheng)的態(tai)度和決心，取得理(li)解和支(zhi)持，全(quan)力修復區域金融生(sheng)態(tai)。并形成(cheng)(cheng)債(zhai)(zhai)務重(zhong)組方案，提振社會各(ge)界信心。充分爭取債(zhai)(zhai)券投資人理(li)解，逐筆溝(gou)通到期債(zhai)(zhai)券，以(yi)支(zhi)付(fu)50%、展期50%方式達成(cheng)(cheng)展期方案。

封(feng)面圖片來(lai)源：每經(jing)記者(zhe) 李少(shao)婷 攝