每(mei)經記者｜李玉(yu)雯    每(mei)經編輯｜馬子卿(qing)    

湖州銀行(xing)上市申請(qing)日(ri)前獲得上交所受理。據悉，該行(xing)計劃(hua)融(rong)資23.98億元，本(ben)次發(fa)(fa)行(xing)募集資金扣除發(fa)(fa)行(xing)費用后(hou)，將全部(bu)用于補充該行(xing)核(he)心一級資本(ben)，提高(gao)資本(ben)充足水平。

資料來源：上海證券交易(yi)所網站

據招股說明書披(pi)露，截至2022年6月末，湖州銀(yin)行(xing)(xing)總資(zi)(zi)(zi)產1102.96億元，是湖州市資(zi)(zi)(zi)產規模最大的銀(yin)行(xing)(xing)。不過，由(you)于各(ge)項(xiang)業務快速發(fa)展導致資(zi)(zi)(zi)本消耗加劇，該行(xing)(xing)也面臨一定的核心(xin)資(zi)(zi)(zi)本補充壓力。數(shu)據顯示，2019～2021各(ge)年末，該行(xing)(xing)核心(xin)一級資(zi)(zi)(zi)本充足率分別(bie)為9.88%、9.15%、8.8%，2022年6月末為8.4%，呈(cheng)現(xian)下滑趨勢。

記者注意到，當前A股(gu)(gu)(gu)11家擬上市的排(pai)隊銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)中，浙(zhe)江地區僅湖州銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)在列。截至目前，浙(zhe)江省有4家A股(gu)(gu)(gu)上市銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)，包括1家股(gu)(gu)(gu)份(fen)行(xing)(xing)浙(zhe)商銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)（SH601916，股(gu)(gu)(gu)價2.94元(yuan)，市值625.3億(yi)元(yuan)）、2家城商行(xing)(xing)寧(ning)波銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)（SZ002142，股(gu)(gu)(gu)價29.58元(yuan)，市值1953億(yi)元(yuan)）、杭州銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)（SH600926，股(gu)(gu)(gu)價12.14元(yuan)，市值719.9億(yi)元(yuan)），以及1家農商行(xing)(xing)瑞(rui)豐銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)（SH601528，股(gu)(gu)(gu)價7.63元(yuan)，市值115.1億(yi)元(yuan)）。

湖州銀行若(ruo)順(shun)利(li)通關，將有望成為浙江省第5家A股上(shang)(shang)市銀行、第3家A股上(shang)(shang)市城商行。

去年上半年實現營業收入12.79億元，不良貸款率逐年下降

湖(hu)州(zhou)銀(yin)行(xing)成立于(yu)1998年，是(shi)(shi)湖(hu)州(zhou)市(shi)本土唯(wei)一(yi)具(ju)備法(fa)人資(zi)格的(de)城商行(xing)，已扎根湖(hu)州(zhou)市(shi)二十余年，是(shi)(shi)湖(hu)州(zhou)市(shi)資(zi)產規模最大的(de)銀(yin)行(xing)。

截至(zhi)2022年(nian)6月末(mo)，湖(hu)州(zhou)(zhou)銀(yin)(yin)行(xing)總(zong)資(zi)產為1102.96億元，較2021年(nian)末(mo)增(zeng)長8.77%。貸款體量擴(kuo)增(zeng)是總(zong)資(zi)產持(chi)續(xu)增(zeng)長的(de)重要推動力，2022年(nian)6月末(mo)該行(xing)貸款總(zong)額607.39億元，在湖(hu)州(zhou)(zhou)地區中(zhong)小銀(yin)(yin)行(xing)的(de)市場(chang)份額居于前列。

記(ji)者(zhe)注意到，湖(hu)州銀行(xing)貸(dai)款行(xing)業(ye)(ye)(ye)(ye)集(ji)中度較高，截至2022年6月末，該行(xing)投向前五(wu)大(da)行(xing)業(ye)(ye)(ye)(ye)的(de)貸(dai)款占(zhan)(zhan)全部(bu)公(gong)司貸(dai)款的(de)89%，前五(wu)大(da)行(xing)業(ye)(ye)(ye)(ye)為(wei)制(zhi)造業(ye)(ye)(ye)(ye)、水利、環境和公(gong)共設施管理(li)業(ye)(ye)(ye)(ye)、租賃(lin)和商務服務業(ye)(ye)(ye)(ye)、批發和零售業(ye)(ye)(ye)(ye)、建筑業(ye)(ye)(ye)(ye)，其占(zhan)(zhan)比分別為(wei)38.05%、14.84%、14.33%、12.86%、8.92%。

而在資產質量方面，2019～2021各(ge)年末，湖州銀行的不(bu)良貸(dai)款率(lv)分(fen)別(bie)(bie)為1%、0.84%、0.78%，2022年6月末進一步下降至0.68%；相應(ying)各(ge)期末的撥備覆蓋率(lv)分(fen)別(bie)(bie)為352.60%、405.94%、424.94%、498.13%，風(feng)險抵補能力保(bao)持較高水平。

另外(wai)，該(gai)行關注(zhu)(zhu)類貸(dai)(dai)款(kuan)(kuan)占比(bi)同樣整(zheng)體呈下降趨勢，不良貸(dai)(dai)款(kuan)(kuan)潛在生成(cheng)壓(ya)力減小(xiao)。2019～2021各(ge)年末，該(gai)行關注(zhu)(zhu)類貸(dai)(dai)款(kuan)(kuan)余額分(fen)別為(wei)2.90億(yi)(yi)元、4.06億(yi)(yi)元、3.00億(yi)(yi)元，在發放貸(dai)(dai)款(kuan)(kuan)和墊(dian)款(kuan)(kuan)總額中的占比(bi)分(fen)別為(wei)0.81%、0.92%、0.56%。

其(qi)中(zhong)，2020年關注(zhu)類貸款(kuan)(kuan)略有提升，主要(yao)受新冠疫情影響，部(bu)分小微企業及個(ge)人(ren)客戶出現風險(xian)信號。截(jie)至2022年6月(yue)末，湖(hu)州銀(yin)行關注(zhu)類貸款(kuan)(kuan)余(yu)額(e)2.49億元，在(zai)發放貸款(kuan)(kuan)和(he)墊款(kuan)(kuan)總(zong)額(e)中(zhong)的占比為0.41%。

對(dui)于(yu)資(zi)產(chan)(chan)質量(liang)持續改(gai)善的原因，湖(hu)(hu)州銀(yin)行表示，一方面(mian)湖(hu)(hu)州地區(qu)整體(ti)信(xin)(xin)用環(huan)境(jing)良好，另一方面(mian)，該行建立起全面(mian)風(feng)(feng)險管理體(ti)系并制(zhi)定有效的運行機制(zhi)，同(tong)時風(feng)(feng)險防控措施有力，通過加(jia)強(qiang)信(xin)(xin)貸三(san)查等(deng)深化(hua)風(feng)(feng)險識別(bie)與監(jian)測。此外，該行也在加(jia)快(kuai)對(dui)存量(liang)不良貸款的清收化(hua)解，通過催收、訴訟(song)、核銷、轉(zhuan)讓等(deng)多種方式(shi)，持續夯實信(xin)(xin)貸資(zi)產(chan)(chan)質量(liang)。

盈利方面，據招股(gu)說(shuo)明書(shu)披露(lu)，2019～2021各年度(du)，湖州銀行分別實現營業收入17.53億元、18.00億元、22.68億元，凈利(li)潤7.11億元、6.49億元、8.45億元，營業收入和(he)凈利(li)潤年均(jun)復合(he)增長率分別為13.74%和(he)8.99%。2022年上半年，該行實現營業收入12.79億元、凈利(li)潤4.63億元。

記者注意到(dao)，近年來(lai)該行凈(jing)(jing)利(li)差(cha)和(he)凈(jing)(jing)息差(cha)呈現(xian)先下降后上升趨(qu)勢，但整(zheng)體仍有所下降。數(shu)據顯示，2019～2021各(ge)年度(du)，湖州銀行凈(jing)(jing)利(li)差(cha)分別(bie)為(wei)2.82%、2.21%、2.24%，凈(jing)(jing)息差(cha)分別(bie)為(wei)2.73%、2.20%、2.39%。2022年上半(ban)年，該行凈(jing)(jing)利(li)差(cha)為(wei)2.23%，凈(jing)(jing)息差(cha)為(wei)2.36%。

對(dui)于上述(shu)指標變化趨勢的(de)原因，湖州銀(yin)(yin)行(xing)表示，在金融去杠桿的(de)大(da)環(huan)境下(xia)(xia)，貨幣政策(ce)收(shou)緊，銀(yin)(yin)行(xing)服務實體經(jing)濟、支持小(xiao)微企業發展(zhan)的(de)政策(ce)導向(xiang)愈(yu)發明顯，貸(dai)款利率有所下(xia)(xia)降；同時，隨(sui)著(zhu)利率市(shi)場化的(de)推進，行(xing)業競爭加劇(ju)，對(dui)銀(yin)(yin)行(xing)的(de)資產負債定價能力形成了較大(da)的(de)挑戰。

此外，湖(hu)州銀行表(biao)示，該行金融投資結構中，利率相對(dui)較高(gao)的(de)資管計(ji)劃及信托(tuo)計(ji)劃的(de)規模有(you)所下降(jiang)，利率相對(dui)較低(di)的(de)同業存(cun)單的(de)規模有(you)所上升(sheng)。2021年，該行凈利差和凈息(xi)差有(you)所回(hui)升(sheng)，主(zhu)要系存(cun)款(kuan)結構優(you)化，吸(xi)收存(cun)款(kuan)付息(xi)成(cheng)本率有(you)所下降(jiang)。

各級資本充足率均符合監管要求，湖州市政府為該行實際控制人

據了(le)解(jie)，湖州銀(yin)行制定了(le)2022年-2024年的資(zi)本(ben)(ben)規劃目(mu)標為核心(xin)一(yi)級(ji)資(zi)本(ben)(ben)充(chong)(chong)足率(lv)不(bu)(bu)低(di)(di)于(yu)7.5%，一(yi)級(ji)資(zi)本(ben)(ben)充(chong)(chong)足率(lv)不(bu)(bu)低(di)(di)于(yu)9%，資(zi)本(ben)(ben)充(chong)(chong)足率(lv)不(bu)(bu)低(di)(di)于(yu)12%，確保(bao)(bao)未(wei)來幾年保(bao)(bao)持較高的資(zi)本(ben)(ben)充(chong)(chong)足水(shui)平，以提高該行風險抵抗能(neng)力，為發展(zhan)戰略提供支撐。

數據(ju)顯示，2019～2021各年末及2022年6月末，湖州銀(yin)行核心一級(ji)資(zi)本充(chong)足(zu)(zu)率(lv)(lv)分(fen)別(bie)為9.88%、9.15%、8.80%、8.40%；一級(ji)資(zi)本充(chong)足(zu)(zu)率(lv)(lv)分(fen)別(bie)為9.88%、11.37%、10.66%、10.09%；資(zi)本充(chong)足(zu)(zu)率(lv)(lv)分(fen)別(bie)為13.27%、14.38%、13.44%、13.65%，各級(ji)資(zi)本充(chong)足(zu)(zu)率(lv)(lv)水平(ping)均符合監管要求。

不過，湖州銀行也在招(zhao)股說(shuo)明書中坦言，“鑒(jian)于(yu)本(ben)行各項業(ye)務持續較快發展以及日趨嚴格的(de)監管(guan)要(yao)求，本(ben)行僅靠內源補(bu)(bu)充難以維持健(jian)康的(de)資(zi)本(ben)充足水平，未來幾年本(ben)行將面臨較大的(de)資(zi)本(ben)補(bu)(bu)充壓力。”

東方(fang)金誠國際信用評估有限公司對該(gai)(gai)(gai)行(xing)出(chu)(chu)具的一份評級報告中指出(chu)(chu)，2019年(nian)(nian)該(gai)(gai)(gai)行(xing)通過向物產中大定向增發(fa)股票1.01億(yi)股的方(fang)式(shi)補充資本(ben)，資本(ben)實力大幅提升。此外，該(gai)(gai)(gai)行(xing)分別(bie)于2020年(nian)(nian)、2022年(nian)(nian)成功發(fa)行(xing)12億(yi)元(yuan)無固定期限資本(ben)債券和14億(yi)元(yuan)二(er)級資本(ben)債券補充資本(ben)，資本(ben)結構(gou)亦得以優化。但由于各項業務(wu)的快速發(fa)展導致資本(ben)消耗加劇，該(gai)(gai)(gai)行(xing)仍面臨(lin)一定核(he)心(xin)資本(ben)補充壓力。

實際上，湖州(zhou)銀行(xing)籌備IPO也(ye)是(shi)計劃進一步拓(tuo)寬資(zi)本補充渠道。記者注(zhu)意到，湖州(zhou)銀行(xing)開啟上市工作已有四年(nian)(nian)。2019年(nian)(nian)3月，浙江證監(jian)局披露(lu)湖州(zhou)銀行(xing)輔導備案(an)公(gong)示文件，中金公(gong)司擔任輔導機(ji)構。

2019年(nian)6月，湖州銀行正(zheng)在接受中(zhong)(zhong)金公(gong)司上市輔(fu)導，彼時該行第二大股(gu)(gu)東美(mei)都(dou)(dou)能源以(yi)虧(kui)本近3000萬元的代價(jia)(jia)清(qing)倉了自(zi)己所持股(gu)(gu)份，隨(sui)后該行引入戰略投資者物產中(zhong)(zhong)大（SH600704，股(gu)(gu)價(jia)(jia)5.02元，市值260.7億(yi)元）。據悉，美(mei)都(dou)(dou)能源當時持有該行1.14億(yi)股(gu)(gu)股(gu)(gu)份，持股(gu)(gu)比例為(wei)12.5%，其以(yi)3.5元/股(gu)(gu)的價(jia)(jia)格將(jiang)持有的湖州銀行全部股(gu)(gu)權轉(zhuan)讓給五家公(gong)司，轉(zhuan)讓金額為(wei)3.99億(yi)元。

截(jie)至(zhi)2022年6月末，湖州銀行股本總額為10.13億股，股東戶(hu)(hu)數為390戶(hu)(hu)。持股比例5%以上的股東有湖州市(shi)城投集團、物(wu)產中大(da)(da)、長興縣(xian)財政局，持股比例分別為17.9%、10%、6.38%，其中城投集團為市(shi)屬(shu)最大(da)(da)國企，物(wu)產中大(da)(da)為浙江省省屬(shu)最大(da)(da)國企。

資料來源：湖州銀行招股說明書

據招股(gu)說(shuo)明(ming)書披露，湖州市人(ren)(ren)民政(zheng)府(fu)為湖州銀(yin)行實際控(kong)制人(ren)(ren)，該行股(gu)東城投集團、長(chang)興縣財政(zheng)局(ju)、交(jiao)投集團、德清縣財政(zheng)局(ju)等8家基于(yu)行政(zheng)關系(xi)、股(gu)權關系(xi)均為湖州市政(zheng)府(fu)直接或間接控(kong)制的事業(ye)單位及企業(ye)法人(ren)(ren)。

截(jie)至2022年6月末，前(qian)述8家股東(dong)合計(ji)持有湖州銀行股份3.8億股，占該行總股本的37.56%。

封(feng)面圖片來源：每(mei)日經濟新聞 文多 攝