▲和信貸（HX）首席財務官張啟森

為什么選擇和信貸？

“因為好的口碑和安全性。有了安全可靠的和信貸，才讓我一直追求的財務自由和精神自由，有了實現的可能性。”和信貸用戶“風炎之狼”在文稿中如是說。

2017年11月3日，和信貸（NASDAQ:HX）成功登陸納斯達克，成為極少數上市互聯網金融企業中的一員。成立以來，和信貸始終堅持在合規的框架內提供高質量的借貸需求撮合服務，贏得了廣大用戶的認可，業績也隨之提高。據2018財年第三季度業績（2017自然年第四季度，以下簡稱“本季度”）顯示，和信貸凈收入同比增長575.9%，達4330萬美元。這份靚麗的財報不僅與其緊緊圍繞合規開展業務有關，更是離不開優秀的風險控制管理能力，以及對用戶關系的維護。

守住合規主線專注于網貸業務

作為一家互聯網金融企業，和信貸見證了互聯網金融行業由最初的野蠻生長到監管、整治、備案的發展歷程。截至目前，網貸行業“1+3”制度框架已經基本搭建完成，初步形成了較為完善的制度體系，而去年年底下發的《關于做好P2P網絡借貸風險專項整治整改驗收工作的通知》明確了平臺備案的時間和標準。“合規”成為互金行業發展的主題詞，同時也成為不少投資人最為看重的因素之一。

2014年成立的和信貸結合全球金融發展與互聯網技術創新，在健全的風險管控體系基礎上，為個人客戶提供專業、可信賴的理財服務，幫助用戶實現財富增值；同時專注于消費信貸，為用戶提供一系列基于細分數據設計的產品。幾年來，和信貸始終堅持在合規框架內開展網貸業務，并于2017年11月順利在美國納斯達克上市，成為在納斯達克上市的中國互聯網金融龍頭股。互聯網金融行業在發展的過程中，先后經歷過校園貸、股票配資、首付貸、現金貸等幾波浪潮，但和信貸從未碰觸過。張啟森表示，“這并非偶然，而是得益于和信貸穩健到位的合規工作。合規到何種程度呢？和信貸在做任何業務之前都會謹慎全面的市場調研過程，只要是自己沒有把握的業務，即使監管文件沒有明確禁止，我們都堅決不碰。尤其是這幾波賺快錢的浪潮，和信貸是堅決不做的。做金融，做好自己擅長的領域，做好合規工作之外，更要耐得住寂寞。”

據和信貸2月13日發布的2018財年第三季度業績（2017自然年第四季度，以下簡稱“本季度”），其核心業務保持強勁增長勢頭，促成單季借款總額、單季借款人人數、單季出借人人數三項業務核心指標高速增長，同比增幅分別為187.1%、285.3%、132.0%。值得注意的是，本季度和信貸凈收入同比增長575.9%，達4330萬美元。這份靚麗的財報的背后是和信貸創始團隊堅持專注于網貸業務，踏踏實實地做好一件事情的精神。“和信貸的創始團隊大多出身于傳統金融機構，是按照商業銀行的邏輯來做網貸業務。整體比較謹慎，但是在合規大潮中，和信貸是一個合規且健康的公司。”張啟森表示，正是因為本著謹慎的態度，長期提供高質量的借貸需求，和信貸才贏得了廣大用戶的認可，業績也隨之逐步提高。

線上+線下雙重風控篩選出合格的借款人

和信貸能夠成為中國互金行業中為數不多的上市企業，不僅與其緊緊圍繞合規開展業務有關，更是離不開優秀的風險控制管理能力。“互金行業不缺借款人，缺的是合格借款人。在風控領域，我們的貸款通過率大約是四分之一，能夠有效識別出騙貸人群，篩選出合格的借款人。長期向平臺提供高質量的債權是和信貸關鍵的成功因素之一。”張啟森認為，作為網絡借貸信息中介，核心是對風險控制和風險定價的能力。

和信貸的風控體系分為貸前審核、反欺詐審核、FICO（美國信用評分機構）決策引擎及服務、風險定價四大模塊。具體來講，當借款人提交借款申請以及各項資料后，平臺會對借款人進行資料收集和交叉驗證，比如對借款人在征信公司的征信數據，以及在授權前提下獲取的電商行為、央行征信報告、社保及公積金、工資流水等從各個不同的渠道得到的信息，進而核實借款人提交的資料。第二步是反欺詐審核，首先是查看借款人是否上榜各個征信公司的“黑名單”。據張啟森介紹，和信貸所使用的Instinct反欺詐系統可以實現借款人信用信息的快速詳細比對，從而定位及偵測欺詐風險，避免很多事前、事中、事后的欺詐行為。他進一步補充道，不僅如此，當同一地區同一IP突然很多人申請時，反欺詐系統也能夠識別著這類有欺詐嫌疑的不正常行為。除此之外，和信貸還有一個反欺詐的外呼中心，用人工的方式對某些存疑的情況進行核實。篩選掉一部分借款人后，就進入到了FICO決策引擎，FICO能夠深度調研借款人的綜合償貸能力及征信記錄等，除了反映借款人的負債能力，還可以進行信用評分。如果信用分數低將會被拒絕放款，如果是合格的借款人則據其不同的信用等級給予對應的風險定價。

雖然貸前已有嚴格的審核，但是貸后的管理仍然不容忽視。為切實保障投資人的合法權益，張啟森表示，“不論是在資金還是人力方面，公司對于風控的投入是極大的，上市后獲得的融資也會有很大一部分投入到風控建設上。”

聆聽用戶心聲簡單友好的用戶體驗

從和信貸資產端的用戶組成來看，他們的典型畫像是年齡在30歲~35歲之間，生活在一二三線城市，有穩定的工作和收入，具有大額消費需求、持有銀行信用卡。借款大多是用于裝修，結婚、境外旅游、醫療整容、繼續教育這五個方面。張啟森表示：“雖然這些是持卡人群，但信用卡額度并不能滿足他們的大額消費需求，加之缺少可支配資產，由此產生了借款需求。從某種意義上來說，結婚裝修、繼續教育、醫療整容等方面的消費是對未來生活的一種投資。和信貸在他們急用錢的時候幫一把是非常好的事情。借款人在未來兩三年的生活會因此越變越好，與此同時，借款人的還款能力和還款意愿都在增強。”

通常來講，做中等規模消費貸業務的公司都有強大的線下合作伙伴，和信貸也不例外。據張啟森介紹，76%的優質借款人來自于線下合作伙伴的推薦，24%來自于線上渠道；資金端的獲客則完全來源于線上。近幾年來，互金行業中的一些公司不惜重金購買互聯網流量，將互聯網流量的價格炒得非常高。在這種情況下，和信貸的獲客成本能保持穩定狀態，表明公司的經營能力是在持續加強。另一方面，以越低的利率吸引到越多的客戶也是企業競爭力越強大的表現。張啟森表示：“和信貸以前給投資人的利率平均達到14%左右，但在上市成為公眾公司后，優勢就逐步顯現了。投資人更看重投資的安全性，加上對于公司透明度的信任，即使調整了產品的投資收益率，仍然能獲得投資人的青睞。”

張啟森認為，隨著品牌知名度的提升，和信貸不在單純靠高收益來吸引投資人，更多低風險偏好低要求回報率的投資人會在和信貸平臺投資。公司上市后，隨著品牌影響力擴大，企業綜合競爭力還會進一步提升。相信持續為平臺上投資人提供安全高質量的債權，方便易用的用戶體驗，是贏得用戶滿意的關鍵。值得一提的是，為了解用戶的應用情況、傾聽用戶的服務需求，更好地提供更加優質、安全的投資理財環境，和信貸在2018年將用一年的時間，走到一線，走遍全國，走近用戶，聆聽用戶的心聲和建議。

談及對未來的發展規劃，張啟森表示，進一步加強風控能力來應對日益增長的業務，包括引入技術手段和擴展新生團隊，是放在第一位的。同時優化產品頁面設計以及后臺運行系統，提升用戶體驗，吸引更多合格的借款人和投資人。除此之外，品牌建設不僅帶來了業務量的提升，也會提升公司收入，因此未來將在這方面投入更多的資金。

市場有風險，投資需謹慎。